[HK]侨洋国际控股:2020 年报

时间:2021年03月31日 19:06:20 中财网
原标题:侨洋国际控股:2020 年报


香港聯合交易所有限公司(「聯交所」)GEM的特色

GEM的定位,乃為中小型公司提供一個上市的市場,此等公司相比起其他在主板上市的公司帶
有較高投資風險。有意投資的人士應了解投資於該等公司的潛在風險,並應經過審慎周詳的考
慮後方作出投資決定。


由於GEM上市公司普遍為中小型公司,在GEM買賣的證券可能會較於主板買賣的證券承受較大
的市場波動風險,同時無法保證在GEM買賣的證券會有高流通量的市場。


香港交易及結算所有限公司及聯交所對本報告的內容概不負責,對其準確性或完整性亦不發表
任何聲明,並明確表示,概不對因本報告全部或任何部份內容而產生或因倚賴該等內容而引致
的任何損失承擔任何責任。


本報告的資料乃遵照《香港聯合交易所有限公司GEM證券上市規則》(「GEM上市規則」)而刊載,
旨在提供有關僑洋國際控股有限公司(「本公司」或「我們」)及其附屬公司(統稱「本集團」)的資料;
本公司董事(「董事」)願就本報告的資料共同及個別地承擔全部責任。各董事在作出一切合理查
詢後,確認就其所知及所信,本報告所載資料在各重要方面均屬準確完備,沒有誤導或欺詐成分,
且並無遺漏任何事項,足以令致本報告或其所載任何陳述產生誤導。


本報告將由刊登日期起最少七日於GEM網站www.hkgem.com內「最新上市公司公告」網頁刊載。

本報告亦將於本公司網站www.keenocean.com.hk刊載。




目 錄

公司資料 3

財務摘要 4

主席報告 5

管理層討論及分析 6

董事及高級管理層的履歷詳情 14

企業管治報告 17

董事會報告 45

環境、社會及管治報告 68

獨立核數師報告 104

綜合損益及其他全面收入表 109

綜合財務狀況表 110

綜合權益變動表 112

綜合現金流量表 113

綜合財務報表附註 115



董事會

執行董事

鍾志恆先生(主席)

鍾天成先生

黃石輝先生

獨立非執行董事

張以德先生

李仲邦先生

林春雷先生

公司秘書

周慶齡女士(於2020年11月30日辭任)

鄧肇峰先生(於2020年11月30日獲委任)

合規主任

黃石輝先生

董事會委員會

審核委員會

張以德先生(主席)

李仲邦先生

林春雷先生

提名委員會

李仲邦先生(主席)

鍾天成先生

林春雷先生

薪酬委員會

林春雷先生(主席)

鍾志恆先生

張以德先生

風險管理委員會

鍾天成先生(主席)

黃石輝先生

林春雷先生

授權代表

鍾志恆先生

鍾天成先生

公司網站

http://www.keenocean.com.hk

核數師

中匯安達會計師事務所有限公司

香港

銅鑼灣

威非路道18號

萬國寶通中心

7樓701室

註冊辦事處

Cricket Square

Hutchins Drive

P.O. Box 2681

Grand Cayman KY1-1111

Cayman Islands

於中國的主要營業地點

中國

廣東省

河源市

高新技術開發區

興工大道以東科技路以南

於香港的主要營業地點

香港

新界

荃灣

海盛路9號

有線電視大樓

34樓5室

主要銀行

香港上海滙豐銀行有限公司

香港

皇后大道中1號

星展銀行(香港)有限公司

香港

皇后大道中99號

中環中心

11樓

於開曼群島的股份過戶登記處總處

Codan Trust Company (Cayman) Limited

Cricket Square

Hutchins Drive

P.O. Box 2681

Grand Cayman KY1-1111

Cayman Islands

香港股份過戶登記分處

聯合證券登記有限公司

香港

北角

英皇道338號

華懋交易廣場2期

33樓3301-04室

股份代號

8070



業績

截至12月31日止年度

2016年

2017年

2018年

2019年

2020年

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元













收益

129,486

153,993

168,905

164,209

155,935

除稅前溢利(虧損)

(6,175)

(6,737)

(6,926)

(1,942)

1,195

所得稅開支

(53)



















年內溢利(虧損)

(6,228)

(6,737)

(6,926)

(1,942)

1,195















資產及負債

於12月31日

2016年

2017年

2018年

2019年

2020年

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元













總資產

103,278

110,495

113,539

105,941

128,854

總負債

36,036

49,403

59,128

53,840

72,916











67,242

61,092

54,411

52,101

55,938

















各位股東:

本人謹代表本公司董事會(「董事會」),欣然向本公司股東提呈本集團截至2020年12月31日止財
政年度的年度報告。


去年,2019冠狀病毒病(「2019冠狀病毒病」)引發健康危機及經濟衰退,重挫全球經濟及製造業。

本集團遭受出乎意料的業務挑戰,當中包括波動的採購模式及反覆無常的檢疫措施和限制。


儘管局勢緊張而不穩,本集團董事及管理層經已順利克服波譎雲詭的經營環境,並透過推行數
碼科技以簡化與生產團隊的溝通,維持生產力水平。憑藉穩健且多元化的業務關係基礎,本集
團的整體表現得以維持。


積極的貨幣政策或將於2021年帶領全球經濟走出低谷。然而,此等尚屬乏力的反彈可能會長期
在疫情前水平之下停滯不前,尤其是處於材料成本上漲而增加生產廠商負擔的情況之下。


我們的董事及管理層將保持審慎態度,並密切關注未來的發展及任何挑戰。我們的研發團隊將
繼續致力於產品升級及發明上取得突破。此外,本集團將透過於各種線上營銷渠道增加曝光,
以繼續物色業務發展機會。


本人謹代表董事會,感謝管理層團隊及全體員工過去一年付出的巨大努力。本人亦藉此機會,
向一貫支持集團的所有客戶、業務夥伴及股東致以衷心謝意。


主席

鍾志恆

香港,2021年3月22日



業務回顧

於年內,本集團主要從事設計、開發、生產及銷售變壓器、開關電源、保健產品,以及其他電
子零部件。本集團在本地以及海外出售產品。客戶主要為生產廠商及貿易實體。


大部份變壓器及電源產品均以本集團品牌「僑洋」生產及銷售,而所有電子零部件及電子保健產
品則以代工生產方式銷售。在所製造及銷售的產品中,變壓器繼續是本集團旗艦產品,佔本集
團截至2020年12月31日止年度銷售額約53.5%(截至2019年12月31日止年度:約55.0%)。開關電
源佔本集團截至2020年12月31日止年度銷售額的約2.0%(截至2019年12月31日止年度:約1.2%)。

電子零部件佔本集團截至2020年12月31日止年度銷售額的約40.0%(截至2019年12月31日止年度:
約34.6%)。保健產品佔本集團截至2020年12月31日止年度銷售額約4.4%(截至2019年12月31日
止年度:9.2%)。


本集團於回顧期間的收益較去年同期略有下降。由於2019冠狀病毒病疫情以及全球各國採取的
應對措施(包括暫停商業活動),導致採購訂單放緩及押後已訂購貨品之付運及╱或交付時間表。


本集團的製造過程主要涉及銅和鋼材。除2020年第四季度外,材料成本於回顧期間維持穩定。

由 於2019冠 狀 病 毒 病 之 下 的 量 化 寬 鬆 措 施,2020年 第 四 季 度 平 均 銅 價 較2019年 同 期 上 升 約
24.1%。


另一方面,經營利潤率於回顧期間略有上升。此主要是由於整體生產成本減少。本集團已精簡
製造流程及優化品質控制,從而提升整體生產力。此外,本集團獲得政府補助,以協助並支援
製造業度過2019冠狀病毒病疫情後經濟日益艱困的時期。


於回顧期間,本集團的管理層與現有客戶保持聯繫,並密切跟進經修訂的交付時間表,以維持
及鞏固業務關係。




另一方面,本集團繼續其廣告及營銷活動以推廣其產品,此等活動包括(但不限於)在《環球資源》
等全球知名的工業雜誌刊登廣告。由於為應對2019冠狀病毒病所實施的出入境限制及強制檢疫
措施,大部分展覽及實體市場推廣活動已經取消。於回顧期間,本集團積極開拓其他數碼化渠道,
以與現有及潛在客戶保持聯繫。


本集團一直密切關注2019冠狀病毒病的發展,並已採取適當防疫措施,以提高僱員的警覺及自
我保護意識,以及透過提供健康衛生的工作環境來保障僱員。


本公司自其主要產品所得收益的分析如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







銷售變壓器

83,430

90,350

銷售開關電源

3,136

1,976

銷售電子零部件

62,441

56,797

銷售電子保健產品

6,928

15,086





155,935

164,209









地理資料

有關本集團收益的資料按客戶所處地點呈列。有關本集團非流動資產的資料按該資產所處地區
呈列。


來自外部客戶的收益

非流動資產





2020年

2019年

2020年

2019年

千港元

千港元

千港元

千港元











香港

12,638

38,927

695

1,299

中國

43,304

53,082

10,354

12,189

歐洲

47,704

40,657





美國

21,884

20,497





印度

19,784

9,122





其他

10,621

1,924













155,935

164,209

11,049

13,488















有關主要客戶的資料

年內佔本集團總收益逾10%的客戶的收益如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







客戶A(銷售變壓器)

15,921

17,123

客戶B(銷售電子零部件及其他產品)

22,216

23,586

客戶C(銷售變壓器)

19,784

9,122*

客戶D(銷售變壓器)

23,833

6,929*





* 來自相關客戶的收益均不超過相關年度總收益的10%。列示該等金額僅供比較之用。


財務回顧

本集團的收益自截至2019年12月31日止年度的約164.2百萬港元減少約8.3百萬港元或5.1%,至截
至2020年12月31日止年度的約155.9百萬港元。該減少主要是由於2019冠狀病毒病疫情之下客戶
的採購訂單放緩及押後已訂購貨品的付運及╱或交付時間表。


銷售成本自截至2019年12月31日止年度的約137.6百萬港元減少約9.2百萬港元或6.7%,至截至
2020年12月31日止年度的約128.4百萬港元。該減少主要是由於2019新型冠狀病毒病疫情以及採
購訂單放緩及押後付運及╱或交付時間表,令截至2020年12月31日止年度的營業額有所減少。


因此,本集團毛利自截至2019年12月31日止年度的約26.6百萬港元增加約0.9百萬港元或3.4%,
至截至2020年12月31日止年度的約27.5百萬港元。毛利率由截至2019年12月31日止年度的16.2%
上升至截至2020年12月31日止年度的17.7%。該增加是由於管理層致力提升生產效率,以減少
生產廢料以及整體生產成本。


其他收入自截至2019年12月31日止年度的約0.7百萬港元增加約1.0百萬港元或142.9%,至截至
2020年12月31日止年度的約1.7百萬港元。該增加乃主要源於多個政府部門授出之財務支援,包
括(i)從中華人民共和國(「中國」)河源市人民政府設立之一項支持科技創新的基金收取的財務補
貼約500,000港元;(ii)從中國河源市人民政府設立之一項支持員工培訓的基金收取的財務補貼
約300,000港元;及(iii)從香港特別行政區政府(「香港」)設立之防疫抗疫基金收取的財務補貼約
400,000港元。




本集團於截至2020年12月31日止年度錄得其他虧損約181,000港元,而於截至2019年12月31日止
年度則錄得其他收益約368,000港元。該虧損主要是由於集團內公司在中國與香港之間轉賬時,
因美元於回顧期間貶值而產生的匯兌虧損。


銷售及分銷開支由截至2019年12月31日止年度的約6.2百萬港元增加約2.0百萬港元或32.3%,至
截至2020年12月31日止年度的約8.2百萬港元。該增加主要是由於就應收呆賬作出撥備、產品安
全認證費用,以及全球各國實施出入境限制和運輸限制等監管措施令運費和手續費增加。


行政開支由截至2019年12月31日止年度的約21.7百萬港元減少約3.4百萬港元或15.7%,至截至
2020年12月31日止年度的約18.3百萬港元。該減少主要是由於精簡業務流程及減少經常開支導
致員工成本及差旅開支減少。鑑於各地為遏止2019冠狀病毒病疫情而實施的出入境限制及強制
檢疫措施,本集團逐步發展以數碼化渠道進行內部溝通,節省了差旅開支。另一方面,政府暫
時調整繳費基數以減輕廠商負擔,本集團的社會保險繳費有所減少。


融資成本由截至2019年12月31日止年度約1.8百萬港元減少約0.3百萬港元或16.7%,至截至2020
年12月31日止年度約1.5百萬港元。該減少主要是由於回顧期間內本集團銀行借款及讓售貸款的
利率下降,利息開支因而有所減少。


所得稅開支於截至2019年12月31日止年度及截至2020年12月31日止年度均為零港元。該結果乃
主要由於本集團的承前稅務虧損足以抵銷截至2020年12月31日止年度的應課稅溢利,故並無計
提利得稅撥備,以及截至2019年12月31日止年度並無應課稅溢利。


由於上述原因,本集團於截至2020年12月31日止年度錄得純利約1.2百萬港元(截至2019年12月
31日止年度:虧損淨額約1.9百萬港元)。




展望

2019冠狀病毒病的傳播引起重大的經濟不確定性,對全球各地的生產以及供應鏈造成極大干擾。

儘管各地政府均竭盡全力在財政及貨幣政策上協助製造商抵禦疫情帶來的衝擊,惟本集團仍經
歷各種業務挑戰,包括需求模式不穩、付運時間表不一致,以及交付成本上漲。


儘管本身處於低谷的全球經濟產出於最近一季略現復甦之象,惟本集團管理層維持保守態度,
並預期經濟可能會長期在疫情前水平之下停滯不前。另一方面,本集團管理層亦預期全球債務
累積的大型浪潮將可能引致材料成本上漲,從而增加本集團生產線的成本負擔。管理層將密切
注視銅價,並採取措施減少其對本集團營運的影響。


本集團管理層銳意迎難而上,克服各種挑戰。生產團隊維持足夠的緩衝庫存,應對需求和供應
鏈方面的不確定因素。管理層亦通過不同的數碼化渠道(包括視像會議)與現有客戶鞏固業務關
係,致力維持本集團的競爭優勢。


此外,管理層亦積極透過不同的市場推廣渠道(包括《環球資源》及網上廣告平台)拓展業務關係。

在持續交付通過嚴格品質控制的優質產品後,新開發客戶群向本集團發出的訂單不斷增加。本
集團更著重業務發展工作,管理層有信心,一旦市場需求開始復甦,本集團可藉此加快業務增長。


與此同時,本集團密切留意2019冠狀病毒病的發展,並相應評估對本集團財務狀況及表現的影
響。此外,管理層持續監察各項法規和指令的變化,以符合工業安全和公共衛生政策;並採取
適當的防疫措施,通過在辦公室和廠房提供健康衛生的環境以加強對本集團僱員的保障。


長遠而言,本集團憑藉不懈努力及穩扎的客戶群,為其長期及可持續發展奠定基礎,令本集團
有信心能夠把握2019冠狀病毒病過後市場復甦所帶來的各種商機。


流動資金及財務資源

於回顧期間,本集團的資金來源主要來自經營活動所得現金。本集團亦利用銀行借款為其經營
提供融資。於2020年12月31日,本集團維持穩健的財務狀況,資產淨值約達55.9百萬港元(2019
年12月31日:約52.1百萬港元)。流動資產淨值保持在約44.9百萬港元(2019年12月31日:約38.9
百萬港元)的水平。




於2020年12月31日,股東資金約為55.9百萬港元(2019年12月31日:約52.1百萬港元)。流動資產
約為117.8百萬港元(2019年12月31日:約92.5百萬港元),主要包括存貨、貿易及其他應收款項
以及預付款項、已抵押銀行存款、銀行及現金結餘。流動負債約為72.9百萬港元(2019年12月31
日:約53.5百萬港元),主要包括貿易及其他應付款項以及應計費用、銀行借款及透支。


於2020年12月31日,本集團的銀行及現金結餘約為7.0百萬港元(2019年12月31日:約3.0百萬港
元)。每股資產淨值為0.28港元(2019年12月31日:0.26港元)。


於2020年12月31日,本集團的資產負債比率(按計息借款扣除銀行及現金結餘後與權益總額之
比率計算)約為0.38(2019年12月31日:約0.40)。比率下降主要由於改善現金管理而順利收回運
費後銀行結餘上升所致。


本集團的資金來源可採用經營活動所得現金、銀行借款及不時從資本市場籌集其他資金之所得
款項淨額的綜合方式得到進一步滿足。


資本開支

截至2020年12月31日及2019年12月31日止各年度,本集團就添置物業、廠房及設備分別錄得資
本開支約1.4百萬港元及3.5百萬港元。下表載列回顧年度內的財務資本開支:

截至12月31日止年度

2020年

2019年

千港元

千港元







廠房及機器

1,115

2,974

租賃物業裝修

229

419

家具、裝置及其他設備

9



汽車



95





總計

1,353

3,488









截至2020年12月31日及2019年12月31日止各年度錄得的資本開支主要與升級╱更換廠房及機器、
租賃物業裝修,以及購買╱更換家具、裝置及其他設備以及汽車有關。本集團主要通過經營活
動產生的現金撥付資本開支。




資本架構

本集團維持審慎的資金及庫務政策,而管理層負責監察其資金需求並進行持續的流動資金審查。

於2020年12月31日,本集團的已發行股本僅由普通股組成。本集團的資本架構主要包括銀行借
款及本集團擁有人應佔權益,其中分別包含已發行股本及保留盈利。銀行借款以港元計值,並
以本集團已抵押銀行存款及貿易應收款項作為抵押。


外匯風險

本集團的銷售額主要以美元計值。然而,本集團若干外幣銷售及採購交易乃以人民幣及港元計值,
故或令本集團面對外幣風險。本集團目前沒有外幣對沖政策,但管理層會通過密切監察外幣匯
率變動管控其外匯風險。儘管如此,本集團於必要時會考慮對沖重大外匯風險。


所持有重大投資

於2020年12月31日,本集團並無持有任何重大投資(2019年12月31日:無)。


或然負債

於2020年12月31日,本集團並無任何重大或然負債(2019年12月31日:無)。


資本承擔

於2020年12月31日,本集團並無任何重大資本承擔(2019年12月31日:無)。


僱員及薪酬政策

於2020年12月31日,本集團僱員人數約為432名(2019年12月31日:約444名),當中包括董事。

於截至2020年12月31日止年度,總員工成本(不包括董事酬金)約為31.1百萬港元(截至2019年12
月31日止年度:約33.4百萬港元)。薪酬待遇(包括員工福利)維持在具吸引力水平,並會定期檢
討。僱員薪酬及相關福利乃按其表現、資歷、經驗、職位以及本集團業務表現而釐訂。本集團
為僱員提供持續的質量控制和生產設施操作培訓,並已制訂相關的程序和操作指引。




本集團資產的抵押

本集團下列資產於各報告期末為本集團獲授若干銀行融資作抵押:

2020年

12月31日

2019年

12月31日

千港元

千港元







已抵押銀行存款

7,266

7,340

貿易應收款項

2,420

4,393





9,686

11,733









有關附屬公司及聯屬公司的重大收購及出售

於截至2020年12月31日止年度,本集團並無任何有關附屬公司及聯屬公司的重大收購及出售。


有關重大投資及資本資產的未來計劃

於2020年12月31日,本集團並無任何有關重大投資及資本資產的其他計劃。


報告期後事項

就董事所知,自報告期結後以及直至本年報獲批准日期並無任何重大事項。




執行董事

鍾志恆先生,49歲,本公司的主席兼執行董事。鍾先生主要負責本集團的整體業務策略及發展
以及監察本集團的財務狀況。彼為於2000年5月創辦本集團的創辦人。作為創辦人及鑒於其對
本集團的長期投入,鍾先生為本集團發展壯大的領導者。彼制訂了我們的整體發展計劃及策略,
包括將我們的生產模式從加工安排轉型至自主生產、將我們的業務擴大至內銷及多元化我們的
產品範圍。成立本集團前,鍾先生於1998年3月至2001年8月在其家族建築企業工作,主要負責
監管工作進度、計算建築工人工資及監督財務經營。


鍾天成先生,50歲,本公司的行政總裁兼執行董事。鍾先生主要負責監察本集團的整體營運及
市場推廣與銷售。彼於1994年畢業於香港中文大學,持有工商管理(金融)學士學位。鍾先生於
2001年6月正式加入本集團。加入本集團前,鍾先生於建美集團有限公司負責市場營運管理工作。


黃石輝先生,48歲,本公司的執行董事兼合規主任。黃先生主要負責監察本集團的生產及工程。

黃先生於1995年取得加拿大卡爾頓大學電器工程學士學位。黃先生於2006年1月加入本集團。

加入本集團前,黃先生於1995年5月至2006年1月擔任美亞電器工業(香港)有限公司工程部經理,
彼負責項目開發以及向銷售和市場推廣團隊提供技術支援。




獨立非執行董事

張以德先生,32歲,本公司的獨立非執行董事。張先生於2011年獲加拿大多倫多大學商學士學
位。張先生為香港會計師公會之註冊會計師。張先生擁有逾九年金融業經驗。於2011年9月至
2015年7月,張先生於羅兵咸永道會計師事務所任職,離任前之職位為高級核數師。張先生於
2016年2月加入滙富融資有限公司(為股份於聯交所主板上市之公司新華滙富金融控股有限公司
(股份代號:188)的附屬公司),擔任證券及期貨事務監察委員會第一類及第六類受規管活動的
持牌代表,其後於2018年7月晉升為企業融資部高級經理。自2019年7月至2020年7月,張先生任
職於國金證券(香港)有限公司(為股份於上海證券交易所上市之公司國金證券股份有限公司(股
份代號:600109)的附屬公司),彼於該公司最後的職位為企業融資部聯席董事。於滙富融資有
限公司及國金證券(香港)有限公司任職期間,張先生曾執行多項資本市場及企業融資交易,當
中包括首次公開發售、合併及收購以及合規諮詢。


李仲邦先生,54歲,本公司的獨立非執行董事。李先生於1989年6月畢業於約克大學舒立克商
學院,主修金融及管理科學。彼於1992年6月取得約克大學舒立克商學院工商管理碩士學位,
於2000年5月取得香港城市大學財務工程理學碩士學位,於2003年1月及2005年11月分別取得香
港科技大學電子商務管理理學碩士學位及資訊系統管理理學碩士學位。自2007年9月以來,彼
一直為上海財經大學金融學博士學位的候選人。李先生於2001年獲全球風險管理協會授予註冊
財務風險經理。彼亦自2001年以來一直為香港證券及投資學會會員,並自2006年以來一直為財
資市場公會專業會員。李先生於1989年12月至1991年5月為The Body Shop Canada Limited總部的
金融分析師。彼於1992年8月至1997年9月出任Bank of America NT & SA的管理培訓生、助理副總
裁及企業財務顧問。彼隨後於1997年10月至2004年6月擔任香港財資業務市場推廣團隊的副總
裁及公司部門主管、香港結構性產品小組的副總裁及Citibank N.A.香港分行的地區金融市場財
資副總裁。彼於2004年7月至2007年12月出任渣打銀行環球市場電子業務區域銷售董事及主管。

彼隨後於2008年1月至2013年12月擔任湯森路透社大中華財資市場業務主管及財資市場業務北
亞地區主管。彼於2011年4月至2013年12月擔任Reuters Transaction Services Ltd.的北京首席代表。

彼自2014年4月以來一直擔任匯天企業有限公司董事。




林春雷先生,56歲,本公司的獨立非執行董事。林先生於1988年5月獲加拿大安大略省漢密爾頓
麥克馬斯特大學(McMaster University)理學士學位。於2015年10月,彼獲香港職業訓練局頒發的
澳門物業管理專業技術人員專業文憑。林先生積累逾24年的澳門業務管理經驗。彼目前在澳門
擁有一家物業及設施管理公司。


高級管理層

余兆明先生,57歲,本集團的財務總監。余先生於2007年獲得Queen’s University of Brighton工
商管理學士學位,於2009年獲得Queen’s University of Brighton財務管理工商管理碩士學位。於
1984年至1987年,余先生最初於G. F. Mark Five Knitting Factory Limited擔任會計文員並獲晉升為
助理會計師。於1987年至1988年,彼於中宏發展有限公司擔任會計師。於1988年至1991年,彼
於兆恒製衣有限公司擔任會計師。於1991年至2007年,彼於Ospinter Limited擔任會計師及總管。

於2007年至2008年,余先生於騰達製衣有限公司擔任會計師。


尹凡先生,42歲,河源天裕電子塑膠有限公司(本公司間接全資附屬公司)的財務經理。尹先生
於2002年畢業於湖南工學院(前稱為湖南建材高等專科學校),主修公司管理。於2004年至2005
年,彼於力升樹燈(河源)有限公司擔任會計及稅務經理。於2005年至2008年,彼於中山澳碧製
衣有限公司擔任財務副經理、行政經理及副總經理助理。於2008年至2011年,彼於天工電子塑
膠(河源)有限公司擔任會計經理。該公司為2005年1月12日在中國成立的有限責任公司,由鍾
志恆先生及鍾天成先生分別最終擁有90%及10%權益。




董事會欣然提呈本公司於截至2020年12月31日止年度的企業管治報告。


企業管治常規

董事認為,在本集團的管理架構及內部控制程序中融入良好企業管治的核心元素,有助平衡本
公司股東、客戶及僱員的利益。董事會已採納GEM上市規則附錄十五所載企業管治守則(「企業
管治守則」)的原則及守則條文,確保本集團的經營活動及決策過程受到恰當及審慎規管。


於截至2020年12月31日止年度,本公司已遵守企業管治守則。


董事進行證券交易

本公司已就董事進行證券交易採納不較GEM上市規則第5.48至5.67條所載規定交易準則寬鬆的
操守守則。本公司對各董事作出特定查詢後,並不知悉董事於截至2020年12月31日止年度不遵
守規定交易準則及有關證券交易的操守守則。


董事會

直至本年報日期,董事會由六名董事組成,包括三名執行董事及三名獨立非執行董事。按類別
劃分的董事會組成詳情如下:

執行董事

鍾志恆先生(主席)

鍾天成先生(行政總裁)

黃石輝先生(合規顧問)

獨立非執行董事

張以德先生

李仲邦先生

林春雷先生

各董事的履歷詳情載於本年報第14至16頁。就本公司所深知,董事會成員之間概無任何財務、
業務、家族或其他重大或相關關係。


董事會負責監管本公司,負有領導及監督本公司的責任。董事透過指導及監督本集團事務,共
同負責推動本集團創造佳績。




董事會制訂本集團的業務策略及方針,旨在發展其業務及提升股東價值。董事會已委託本集團
執行董事及管理層處理本集團的日常營運及日常管理事務,以及執行董事會的政策及策略。


董事會會議及董事會慣例

董事會每年舉行不少於4次定期會議。舉行董事會會議前,會向各董事發出至少14天通知,各會
議之所有相關資料於開會最少3天前送交予董事。根據本公司組織章程細則(「細則」),董事可
親身或透過其他電子通訊方式出席會議。董事會會議的所有會議記錄會詳盡記述董事會考慮的
事宜及作出的決定。


於截至2020年12月31日止年度曾舉行七次董事會會議。董事出席會議的詳情如下:

董事

出席次數╱

已舉行的會議次數





執行董事

鍾志恆先生

7/7

鍾天成先生

7/7

黃石輝先生

7/7

獨立非執行董事

張以德先生

7/7

李仲邦先生

7/7

林春雷先生

7/7





於董事會會議上,本公司高級管理層向各董事提供有關本公司業務活動及發展之適時資料,並
與獨立非執行董事會晤,以聽取彼等對本公司業務發展及營運事宜之意見。本公司高級管理層
亦已就本公司之風險管理及內部監控系統的成效向董事會提供確認。




委任及重選董事

現行細則規定,在每屆股東週年大會上,當時為數三分之一的董事(或如董事人數並非三(3)的
倍數,則為最接近但不少於三份之一之數目)須輪席退任,而每名董事須每三年至少在股東週
年大會上輪席退任一次。


根據企業管治守則守則條文第A.4.1條,非執行董事應有特定委任年期。各執行董事及獨立非執
行董事與本公司已分別訂立服務合約或委任函。各執行董事之服務合約均為期三年,可由一方
向另一方發出不少於三個月的書面通知予以終止。各獨立非執行董事之委任函之年期自委任日
期起為期三年,可由一方向另一方發出不少於一個月的書面通知予以終止。惟上述服務合約或
委任函本身亦有關於終止的條款,並須遵守細則的退任及重選條文。


持續專業發展

根據企業管治守則守則條文第A.6.5條,所有董事均須參與持續專業發展,以發展及更新彼等的
知識及技能,確保彼等對董事會作出知情及相關貢獻。


於截至2020年12月31日止年度,每名董事(即鍾志恆先生、鍾天成先生、黃石輝先生、張以德先
生、李仲邦先生及林春雷先生)不時從本公司取得可能與彼等作為上市公司董事的角色、職責
及職能有關的法律、規則及法規的更新資料。


全體董事,即鍾志恆先生、鍾天成先生、黃石輝先生、張以德先生、李仲邦先生及林春雷先生,
於截至2020年12月31日止年度已獲悉有關GEM上市規則及其他適用監管規定的最新發展,確保
遵守有關規定及提高彼等良好企業管治常規的意識。此外,本公司將於需要時持續為董事安排
簡介及專業發展課程。


獨立非執行董事

本公司有三名獨立非執行董事,符合GEM上市規則第5.05條。此外,截至2020年12月31日止年度
內在任之獨立非執行董事當中,張以德先生及李仲邦先生具備GEM上市規則第5.05(2)條規定的
適當專業資格或會計或相關財務管理專業知識。




根據GEM上市規則第5.09條,本公司已收到各獨立非執行董事的獨立性確認書。根據該等確認書,
本公司認為張以德先生、李仲邦先生及林春雷先生為獨立人士。


主席及行政總裁

根據企業管治守則守則條文第A.2.1條,主席及行政總裁的職責應予區分,不應由同一人士擔任。

目前,主席鍾志恆先生負責管理本集團的業務發展及制訂業務策略。行政總裁鍾天成先生主要
負責監察本集團的整體營運及市場推廣與銷售。


董事委員會

董事會由四個董事委員會輔助其履行職務,分別為審核委員會、薪酬委員會、提名委員會及風
險管理委員會,該等委員會具備足夠能力達成其職責,其職權範圍經由董事會批准,並可於本
公司網站(www.keenocean.com.hk )及GEM網站(www.hkgem.com )查閱。


審核委員會

董事會已於2016年2月2日成立審核委員會(「審核委員會」),根據董事會批准的職權範圍行事。

審核委員會的主要職責為透過就本集團的財務報告流程、內部控制和風險管理系統的有效性提
供獨立意見協助董事會、監察審核流程、制定及檢討政策,以及履行本公司之企業管治職能並
履行董事會指派的其他職責及責任。


審核委員會目前由三名獨立非執行董事張以德先生、李仲邦先生及林春雷先生組成。審核委員
會主席由具備GEM上市規則第5.05(2)條規定的適當會計或相關財務管理專長的張以德先生擔任。


根據現行職權範圍,審核委員會須每年舉行至少兩次會議。




審核委員會於截至2020年12月31日止年度曾舉行四次會議。審核委員會已審閱獨立內部監控顧
問提交的內部審核報告。審核委員會亦已審視本集團會計、內部審核及財務報告職能人員的資源、
資格及經驗以及彼等之培訓計劃及預算是否足夠,並已審閱截至2020年3月31日止三個月期間
之第一季度業績、截至2020年6月30日止六個月期間之中期業績以及截至2020年9月30日止九個
月期間之第三季度業績。審核委員會已考慮並就更換本公司核數師向董事會作出推薦建議。審
核委員會已審閱本集團截至2020年12月31日止年度的經審核年度業績,並認為本公司已遵守所
有適用會計準則及規定以及已作出足夠披露,亦已審閱截至2020年12月31日止年度核數師酬金,
並向董事會建議續聘中匯安達會計師事務所有限公司為本公司截至2020年12月31日止年度的核
數師,惟須經股東於預期於2021年6月7日舉行的應屆股東週年大會上批准,方可作實。審核委
員會並已檢討本公司之財務監控、內部監控及風險管理系統,就風險管理及內部監控事宜向董
事會提供推薦意見。審核委員會亦已根據企業管治守則守則條文第D.3.1條,檢討及監察董事會
所轉授的企業管治職能。審核委員會各成員出席會議的記錄載述如下:

成員

出席次數╱

已舉行的會議次數





張以德先生(主席)

4/4

李仲邦先生

4/4

林春雷先生

4/4





審核委員會認為,由於本公司已委聘獨立內部監控顧問對本集團的風險管理及內部監控系統進
行審查,故本公司之內部審核職能繼續發揮成效。


企業管治職能

董事會已將企業管治職能及載列於企業管治守則守則條文第D.3.1條的職權範圍授權予審核委員
會。上述職責包括:

(a) 制定及檢討本公司之企業管治政策及實務,並向董事會提出建議;

(b) 檢討及監察本公司董事及高級管理層之培訓及持續專業發展;

(c) 檢討及監察本公司遵守法律及監管規定之政策及常規;



(d) 制定、檢討及監察適用於本公司僱員及董事之操守守則及合規手冊(如有);及

(e) 檢討本公司遵守企業管治守則及企業管治報告披露規定之情況。


薪酬委員會

董事會已於2016年2月2日成立薪酬委員會(「薪酬委員會」),根據董事會批准的職權範圍行事。

薪酬委員會的主要職責包括(但不限於):(i)就本集團全體董事及高級管理層的薪酬政策及架構,
以及就設立制訂薪酬政策的正式而透明程序向董事會提出建議;(ii)就董事及高級管理層的薪酬
待遇向董事會提出建議;(iii)參考董事會的企業目標及宗旨檢討並批准管理層的薪酬建議;及
(iv)考慮並批准根據本公司購股權計劃向合資格參與者授出購股權。


薪酬委員會目前由三名成員林春雷先生、張以德先生及鍾志恆先生組成。薪酬委員會主席由林
春雷先生擔任。


薪酬委員會於截至2020年12月31日止年度曾舉行一次會議。薪酬委員會已審閱本公司的薪酬政
策以及本公司所有執行董事及高級管理層的薪酬待遇,並已向董事會建議獨立非執行董事之薪酬。

薪酬委員會認為,應付予全體董事及高級管理層的薪酬乃符合服務合約的條款而有關薪酬為公
平合理。薪酬委員會成員出席會議的詳情如下:

成員

出席次數╱

已舉行的會議次數





林春雷先生(主席)

1/1

鍾志恆先生

1/1

張以德先生

1/1







人數

薪酬範圍

2020年

2019年







零至1,000,000港元

3

3







有關董事酬金及五位最高薪酬僱員之更多詳情載於綜合財務報表附註12。


薪酬政策

本集團董事及高級管理層成員的薪酬政策乃基於彼等的經驗、責任程度及整體市況制定。任何
酌情花紅及其他獎勵報酬乃與本集團表現以及董事及高級管理層成員的個人表現掛鈎。


提名委員會

董事會已於2016年2月2日成立提名委員會(「提名委員會」),根據董事會批准的職權範圍行事。

提名委員會的主要職能是就委任董事會成員向董事會提出建議。


提名委員會目前由三名成員李仲邦先生、林春雷先生及鍾天成先生組成。提名委員會主席由李
仲邦先生擔任。


提名委員會於截至2020年12月31日止年度曾舉行一次會議。提名委員會已檢討董事會的架構、
人數及組成以及董事會多元化政策,並已討論有關董事退任及重選事宜,以及提名獨立非執行
董事候選人之事宜。提名委員會亦已評估獨立非執行董事之獨立性,並已審議獨立非執行董事
及董事會委員會組成的變動以及就此向董事會作出推薦建議。提名委員會成員出席會議的詳情
如下:

成員

出席次數╱

已舉行的會議次數





李仲邦先生(主席)

1/1

鍾天成先生

1/1

林春雷先生

1/1





提名董事的政策

本公司已採納一項提名政策,詳情披露如下:



目標

提名委員會協助董事會就委任董事及董事繼任計劃向董事會提供建議。


該政策說明提名委員會於作出任何有關建議時所採用的主要甄選標準及原則。


甄選標準

提名委員會在評估候選人是否適合獲委任為董事,或在評估任何董事會現有成員是否適合獲重
新委任時,應考慮下列因素,這些因素並非詳盡無遺,董事會如認為適當可選擇酌情考慮:

(a) 信譽;

(b) 在商業和行業的成就、經驗及聲譽;

(c) 為本公司及其附屬公司的業務投入足夠的時間、興趣及關注;

(d) 所有方面的多樣性,包括但不限於性別、年齡、文化╱教育和專業背景、技能、知識及
經驗;

(e) 符合載列於GEM上市規則第5.09條有關委任獨立非執行董事所規定的獨立性準則;及

(f) 提名委員會或董事會不時酌情決定的任何其他相關因素。無論是委任任何候選人加入董
事會或重新委任董事會任何現有成員,有關委任均須依照本公司的組織章程細則及其他
適用規則及規例進行。


提名程序

提名委員會將要求候選人按指定的形式提交必要的個人資料。


提名委員會的秘書須召開會議,並邀請董事會成員提名人選(如有),以供提名委員會考慮。


關於任何董事會候選人的委任,提名委員會應對有關人士進行充分的盡職調查,並提出建議供
董事會考慮及批准。




關於董事會任何現有成員的重新委任,提名委員會須提出建議供董事會考慮及推薦,讓候選人
可於股東大會上膺選連任。


如果股東想向董事會提議一名人選,彼應參閱本公司網站所載有關「股東提名人選參選董事的
程序」的版面。


有關推薦人選在股東大會上參選的所有事宜,董事會擁有最終決定權。


風險管理委員會

董事會已於2016年2月2日成立風險管理委員會(「風險管理委員會」),以審閱本集團的風險及合
規管理、內部控制及風險管理及內部審核職能的一般目標及基本政策,以及就上述方面向董事
會提出建議。


風險管理委員會目前由三名成員鍾天成先生、黃石輝先生及林春雷先生組成。風險管理委員會
主席由鍾天成先生擔任。


風險管理委員會於截至2020年12月31日止年度曾舉行一次會議。風險管理委員會已檢討風險管
理政策及本公司之內部監控及風險管理制度,就風險管理及內部監控事宜向董事會提供推薦意見。

本公司亦已審視本集團內部審核職能人員的資源、資格及經驗是否足夠。風險管理委員會認為,
由於本公司已委聘獨立內部監控顧問對本集團的風險管理及內部監控系統進行審查,故本公司
之內部審核職能繼續發揮成效。風險管理委員會成員出席會議的詳情如下:

成員

出席次數╱

已舉行的會議次數





鍾天成先生(主席)

1/1

黃石輝先生

1/1

林春雷先生

1/1







問責性及審核

董事及核數師對綜合財務報表的責任

所有董事均確認其有責任於各個財政期間編製本集團的綜合財務報表,以真實及公平地反映本
集團的事務狀況及於該期間的業績及現金流量。在編製截至2020年12月31日止年度的綜合財務
報表時,董事會已選定及貫徹採用適當的會計政策、作出審慎、公平及合理的判斷及估計,以
及按持續經營基準編製本集團的綜合財務報表。


董事負責採取所有合理必要步驟保障本集團的資產,以及避免和偵測欺詐及其他違規行為。有
關核數師對綜合財務報表的申報責任的聲明載於獨立核數師報告。


董事於編製綜合財務報表時繼續採用持續經營基準,並不知悉與任何事件或情況相關的重大不
明朗因素,其可能對本公司持續經營的能力產生重大疑慮。


核數師酬金

截至2020年12月31日止年度,本公司就核數師中匯安達會計師事務所有限公司所提供的核數及
非核數服務已付或應付的酬金如下:

千港元





核數服務

430

非核數服務(審閱財務報告)

50



總計

480







董事會成員多元化政策

根據聯交所對GEM上市規則附錄十五中的企業管治守則及企業管治報告的最新修改和要求,本
公司已採納董事會成員多元化政策。政策摘要如下:

本公司董事會成員多元化政策(「政策」)確定在設定董事會成員組合時會從多個方面考慮董事會
成員多元化,包括但不限於年齡、文化及教育背景、專業經驗、技能及知識。董事會所有委任
均以用人唯才為原則,並在考慮人選時以客觀條件顧及董事會成員多元化的益處。甄選董事會
人選將按一系列多元化範疇為基準,包括但不限於性別、年齡、文化、種族、教育背景、專業
經驗、知識及技能。




董事會提名委員會將每年在企業管治報告中披露董事會組成,並監察本政策的執行。提名委員
會將在適當時候檢討本政策,以確保本政策行之有效。提名委員會將會討論任何或需作出的修訂,
再向董事會提出修訂建議,由董事會審批。


截至2020年12月31日止年度,董事會並無制定任何新的可衡量目標。為實施董事會成員多元化
政策,現已制訂以下可衡量的目標:

應確保不限性別地選任董事;

董事會的候選董事應包括具備其他行業工作經驗者;及

董事會的候選董事應具備不同領域的知識及技術。


於本年報日期,本公司董事會的多元化組合列於下圖,而更多詳細履歷及董事經驗簡介則載於
本年報第14頁至第16頁。


0
1
2
3
4
5
6
7
執行董事
獨立非執行
董事
男性
職位 性別 年齡組別
51-60
41-50
31-40


提名委員會已檢討董事會人員、架構和組成,認為董事會架構合理,董事具有多方面、多領域
的經驗和技能,能使本公司維持高水準運營。




風險管理及內部監控系統

概覽

本集團認為,保持適當和有效的風險管理及內部監控系統對達成業務目標和宗旨以及推動本集
團的可持續發展和持續增長是不可或缺的。


本集團的業務營運面對多方面的風險。為了有效地管理風險,風險管理及監控被視為日常業務

活動的一部份並由本集團全體人員一同負責。


風險管理及內部監控框架

本集團風險管理及內部監控框架的設計參照了香港會計師公會發出的《內部監控及風險管理 —

基本框架》中列舉的五個組成部份:監控環境、風險評估、監控活動、資訊與溝通,以及監察。

風險管理及內部監控框架的主要特點如下:

風險及監控管治架構、方法及文化

董事會以身作則,確立集團的良好風氣,展現對優良企業管治以及恪守高水平專業精神、誠信

及道德價值的追求,並為此制訂員工發展計劃及操守守則及將其載入員工手冊。本公司力求向
每一位員工灌輸優良企業管治常規,引領他們行事符合專業精神及道德價值。


為了在本集團有效地推行風險管理及內部監控系統,本公司致力於建立每一位僱員的風險意識
並讓他們一同肩負監控責任。本集團採納遍佈各部門的模式,而有關風險管理程序的監控系統
則集中進行。因此,董事會相信每一位僱員均參與其中,並透徹掌握系統背後的理念及運作方式。

在董事會的妥善監督及監察下,透過本集團內部的有效溝通以及共同構思策略並作出決策,本
集團能夠發揮分工合作及轉授權力的優勢。




風險及監控管治架構的負責單位、角色及責任於下表列出的不同的層級中界定:

角色

負責單位

責任

董事會監督

董事會

. 負責監督風險管理及內部監控系統的成效。


. 正式批准風險管理政策及程序。


. 確定及評估風險管理方法及風險承受能力。


. 監察所面對的顯著風險。


. 訂立目標並要求上級以身作則,達致有效
的風險管理及內部監控。


. 在業務規劃時考慮風險。


審核委員會

. 支持董事會檢討風險管理及內部監控框架
的設計、實施及監察工作。


. 每年對風險管理及內部監控系統的成效發
表獨立意見。


獨立評估

獨立內部監控顧問

. 協助董事會對風險管理及內部監控系統的
成效進行獨立評估。


風險監測及保證

風險管理委員會

. 協助審核委員會檢討風險管理及內部監控
系統的成效,包括每年審視高級管理人員
及部門主管的自我評估結果。


. 協助董事會監察顯著風險和敝口以及監督
風險管理及內部監控程序的運作。


. 檢討有關風險及合規管理的政策。








角色

負責單位

責任

風險匯報及溝通

高級管理人員

(行政總裁及財務總監)

. 促進風險上報及溝通。


. 監察狀況及對風險管理及監控活動提供指
引,包括風險識別及緩解方面的監控表現。


. 識別企業層面的顯著風險,並向風險管理
委員會建議補救計劃及詳盡的監控措施。


. 存置及更新風險記錄冊以及評估所識別的
重大風險。


風險及監控責任人

部門主管及員工

. 負責根據既定政策及指引展開日常風險管
理及監控活動。


. 對日常風險管理及監控活動的成效進行自
我評估。


. 匯報在營運層面識別的重大風險,並向高
級管理層建議行動計劃及詳盡的監控程序
以作討論。








風險管理及內部監控審查程序

風險管理程序與內部監控系統融為一體,令本集團能更有效地應對有礙達成策略、財務、營運
及合規目標的風險,以及為針對特定或高風險範疇的監控措施落實更為充分的資源分配。綜合
風險管理及內部監控程序的關鍵要素包括:

. 識別風險並加以分析、評級及訂出處理的優先次序;

. 制訂行動計劃及詳盡的監控程序;

. 對有關監控程序的設計及運作成效進行自我評估;

. 建立及更新風險記錄冊以記錄及追蹤已識別的風險及監控措施;

. 委聘獨立內部監控顧問進行獨立評估;及

. 有關風險管理及內部監控審查機制成效的全面審查程序。




具體程序如下圖附表1所示。


附表1

風險評估及監控活動
風險管理及內部監控系統
角色及職責分配
風險上報及
保證
溝通和信息
員工的角色和職責乃明確界定並在一系列政策和程序手冊及指引支持。

組織內舉辦定期會議,確保最新信息能夠在上下級之間有效傳達。已經與
內部及外部各方建立溝通渠道以收取反饋意見和評論。譬如說,客戶反饋意見
和投訴以及員工對材料質素的反饋意見由品質控制部門跟進。

.
.
. 在信息系統的支持下,蒐集並傳達有關營運、財務和合規方面的相關信息。

董事會監督
風險及監控
管治架構及方法
風險監測及保證 獨立評估
風險匯報及溝通 風險及監控責任人
風險識別
與達致目標
的對照
風險分析及評級
訂出處理風險
的優先次序
及處理方法
. 可造成或增加風險的
因素和條件乃加以
考慮以識別風險。

(例如競爭加劇、
法例和監管變動、
人事和信息系統變動)
. 企業層面的風險由
高級管理層識別。

. 部門主管和員工對
營運層面的風險
進行審查。

. 風險分為四類:
策略、財務、
營運和合規。

. 風險責任人負責
評估所識別的風險
並提出緩減風險計劃。

. 評估發生所識別風險
的可能性(高、中
或低)和潛在影響
的嚴重程度
(高、中或低)。

. 於風險評估矩陣中
通過對發生可能性
及潛在影響水平
進行風險定位來
評估風險評級。

. 分析風險時考慮
定性和定量因素。

. 參考風險評級
得分訂出處理的
優先次序(從1到9,
1代表風險極低而
9代表風險極高)
. 選擇風險處理方案
和釐定監控活動時
考慮風險承受能力。

. 通過以下其中一項
方案處理風險:
 容忍-接納風險
 處理-實行充分
和符合成本效益
的監控活動
 轉移-將風險
轉嫁予其他方或
與其他方共同承擔
 終止-通過採用
離場策略避免風險
. 已備有多種關鍵監控
政策和程序,以監察
監控措施的實行。

. 風險記錄冊由高級
管理層存置,以記錄
有關風險的詳情和
緩減風險計劃。

. 所採納的監控活動
(自動進行或經由人手
操作,預防或偵測性質)
包括但不限於:
 分析和表現審查
 物理保護和存取控制
 一般電腦控制
 職務劃分
 對賬
. 由高級管理人員及
部門主管進行自我評估
,以確保風險評估和
控制活動(設計和營運
成效兩方面)的成效。

亦評估由獨立內部監控
顧問識別的不足之處
的補救狀況。

風險監控
活動及定期
自我評估工作
. 風險和監控評估報告由風險管理委員會根據更新後的風險記錄冊以及
高級管理人員及部門主管提供的自我評估和保證結果而編制。

. 獨立內部監控顧問對本集團的風險管理及內部監控系統進行獨立審查。

高級管理層和部門主管應適時採取適當行動,糾正內部審計報告中指出的
不足之處,並通過自我評估而評核補救狀況。

. 在風險管理委員會的協助下,董事會和審核委員會監督風險管理及內部
監控程序。彼等每年審查並批准風險和監控評估報告以及內部審計報告。

監察和審查




管理顯著風險

本集團目前管理的顯著風險包括:

風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

策略風險

不明朗的經濟狀況

本集團的銷售涵蓋多個地理位置,包括香
港、中國、歐洲及美國。全球經濟狀況變
化直接影響到本集團的業務及盈利能力。


於2020年度,由於2019冠狀病毒病及貿易
保護主義導致經濟衰退,本集團之收益減
少5.0%。


全球經濟

狀況仍然疲弱

. 通過不斷開拓及開發新產品來保
持競爭力,並且通過技術及機器
升級而提升生產能力及效率。


. 設立網上產品銷售、宣傳及客戶
服務渠道。


. 通過交易會、展覽及拜訪客戶加
強新產品的市場推廣及廣告活動。


. 透過即時處理客戶投訴及不滿,
從而維持良好客戶關係。








風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

策略風險

不完善的定價策略

本集團的營運業績極易受到售價及原料成
本的任何不利變化所影響。


於截至2020年止年度,毛利率由約16.22%上
升至17.65%。該增加是得力於材料成本下
降及生產效率提升,加上產生之廢料減少
所致。


採用相同的

定價策略

來維持

毛利率

. 貫徹以「成本加成」基準來釐定產
品價格以將材料成本的任何變化
轉嫁予客戶,藉此維持毛利率。


. 掌握材料成本的最新變化,以便
本集團掌握最新成本數據,從而
就取得較低購買價進行磋商及議
價。


. 通過技術及機器升級而提升生產
能力及效率,從而降低生產成本。








風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

營運風險

極為依賴少數主要客戶

首五大客戶佔本集團收益約53.5%(2019年:
42.1%)。失去此等主要客戶可能對本集團
的經營業績及財務狀況造成顯著的不利影
響。


於截至2020年止年度並無失去主要客戶。


並無失去主要
客戶

. 實行激勵計劃以鼓勵銷售人員擴
大客戶群。


. 與關鍵僱員簽署有關保密、不競
爭及不招攬協議,以防止客戶流
失。


. 指定人員可以存取客戶信息及聯
絡客戶。對本集團極為忠誠的高
級僱員(包括執行董事)負責跟進
重要客戶的訂單。


. 設立網上銷售平台及推出新產品,
以擴大客戶群。


. 透過快速處理客戶投訴及不滿,
從而維持良好客戶關係。


. 積極參與貿易展及展覽會以發掘
新客戶。








風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

營運風險

未能保持產品品質及安全

本集團產品須嚴守內部品質監控政策及指
引以及出口國的產品安全及環保規定及標
準。


若未能符合品質及安全標準,可能會生產
不良品及出現退貨,本集團聲譽或會因此
受到影響。


於截至2020年止年度,並無發現重大產品
品質欠妥問題。


並無產品

品質的

重大問題

. 向僱員提供關於品質監控及生產
設施操作的持續培訓,並制訂相
關程序及操作指引。


. 由實力雄厚的研發及工程團隊對
產品進行關於產品品質、安全及
環境規定的若干測試。


. 產品品質監察遍及整個供應商採
購及產品製造程序,涉及的範疇
包括但不限於供應商的評估及挑
選、定期審查供應商的表現、來
料品質監控、生產品質監控及出
廠品質監控。


. 對生產設施進行定期維修及保養。


. 定期審視運用新技術及購置新機
器的需要。








風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

營運風險

2019冠狀病毒病下的產品和人力供應

從2019年12月 起,2019冠 狀 病 毒 病 的 感 染
案例繼續飆升,中國政府封鎖部分城市。

儘管中國各主要城市於2020年3月底解封並
復工,惟由於材料延遲交付及僱員於2020
年上半年可能無法按時返回崗位,本集團
的生產進度受到影響。


2019冠狀病毒
病的不明朗因
素仍持續不斷

. 考慮暫時停產的庫存管理應急
計劃。


. 延長與客戶的交貨時間。


2019冠狀病毒病疫情下的工作場所安全

於農曆新年假期,工人可能會在大型人潮
中接觸到病毒。可能會出現受感染工人返
回工作場所後病倒的危險。


2019冠狀病毒
病的不明朗因
素仍持續不斷

. 本 集 團 就2019冠 狀 病 毒 病 為 僱
員、宿 舍、生 產 線 和 食 堂 制 訂
控疫政策,以提醒僱員保持良
好個人衛生的重要性。








風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

財務風險

流動性及信貸監控不足

本集團的業務主要以經營活動所得現金撥
付,而銷售所得款項是經營活動主要產生
的現金來源。流動性及信貸監控不足可能
對本集團的財務狀況產生不利影響。


呆債撥備包括於2020年12月31日總應收款
項結餘為3.5百萬港元(2019年12月31日:2.8
百萬港元)之個別減值貿易應收款項,有關
債務人處於嚴重財務困難。


流動性

水平保持

穩定

. 與香港銀行訂立讓售貸款融資服
務,以減低回收債務的風險。


. 現金流量狀況由本集團財務總監
定期監控。


. 每週監察貿易應收款項的賬齡,
以識別長賬齡債務及當超出信貸
額度時限制貨物交付。


面對外幣風險

本集團在香港及中國均有營運,相關營運
成本主要以人民幣支付。另一方面,出口
銷售及海外採購主要以美元計值,而中國
當地的銷售及採購以人民幣計值。因此,
本集團面對匯率波動(特別是美元兌人民幣)
的風險。


匯率波動

是市場

常態

. 目前並無訂立對沖安排。


. 本集團密切監察外幣匯率變化,
以確定是否需要對沖顯著外匯風
險。








風險描述

2020年內

的變化

主要風險緩解措施

合規風險

未能遵守GEM上市規則

必須遵守GEM上市規則。未能遵守相關規
則或會令本公司受到紀律處分及制裁。


於截至2020年止年度之GEM上市規則變動
對本集團並無重大影響。


GEM上市規則
並無重大變動

. 董事會及董事委員會已予成立,
以監督本集團的企業管治事宜及
遵守相關GEM上市規則的情況。


. 已委聘一名合規顧問就合規事宜
向本公司提供意見。


. 已制訂一套有關GEM上市規則的
實體層面政策及程序,以支持合
規事務監察。


. 於2020年度,本集團已委聘一名
獨立內部監控顧問協助董事會因
應GEM上市規則(包括附錄15及附
錄20)而檢討合規情況。






備註:

風險水平上升

風險水平保持不變

風險水平下降





內幕消息監控

本公司已制訂處理及發放內幕消息的程序及內部監控措施,有關資料概列如下:

. 內幕消息必須以一視同仁和適時的方式披露,以確保遵守證券及期貨條例與GEM上市規
則的披露規定;

. 已嚴格依照證券及期貨事務監察委員會發佈的《內幕消息披露指引》制訂集團內部的內幕
消息披露政策,透過進行合適的內部識別、分析、審查及報告程序以規管內幕消息的處
理及發放;及

. 員工手冊所載的操守守則列明,嚴禁未經授權使用機密資料或內幕消息。


風險管理及內部監控系統的成效評估

董事會確認其對本集團風險管理及內部監控系統的成效承擔責任。該等系統旨在管理而非消除
未能達成業務目標的風險,而且只能就不會有重大的失實陳述或損失作出合理而非絕對的保證。

董事會已對本集團風險管理及內部監控系統的成效進行截至2020年12月31日止年度的年度檢討,
涵蓋所有重大監控範疇,包括財務、營運及合規監控。董事會對以下各方面進行年度檢討後認為,
本集團的風險評估及內部監控系統為充足有效:

. 根據更新的風險記錄冊及管理層自我評估結果編製的風險及監控評估報告的結論;

. 獨立內部監控顧問編製的內部審計報告中匯報的重大議題及風險範疇;

. 顯著風險的性質及程度自上一次審查以來的變化,以及本集團應對其業務及外部環境變
化的能力;

. 管理層持續監控風險及內部監控系統的範圍及質素,以及部門主管及高級管理層的工作;

. 監察結果的傳達範圍及次數,使董事會、審核委員會及風險管理委員會能夠評估本集團
的監控及風險管理的成效;



. 於年內識別的主要監控結果或弱點,以及有關事項導致不可預見的後果或或然項目的程度,
而有關後果或或然項目已經或可能於未來對本集團的財務表現或狀況產生重大影響;

. 本公司財務報告程序是否有效及遵守GEM上市規則的情況;及

. 本集團的會計及財務報告職能的資源、員工資歷及經驗、培訓計劃及預算是否充足。


董事會已於本年度審視是否需要設立內部審計職能,並認為基於以下原因,委聘獨立內部監控
顧問是較建立有關職能更為合適及符合成本效益:

. 已委聘獨立內部監控顧問對本集團的風險管理及內部監控系統是否充足有效進行獨立審查,
此正是內部審計職能的主要角色及職責所在;

. 本集團只有一個位於中國的廠房及一個位於香港的總辦事處。本集團的業務流程相對簡
單直接。董事會認為,設立內部審計職能未必符合成本效益。




股東大會

於截至2020年12月31日止年度,本公司在2020年6月8日舉行股東週年大會(「2020年股東週年大
會」),以下為各董事的出席資料:

出席次數╱會議次數

2020年

股東週年大會





執行董事

鍾志恆先生

1/1

鍾天成先生

1/1

黃石輝先生

1/1

獨立非執行董事

張以德先生

1/1

李仲邦先生

1/1

林春雷先生

1/1





2020年股東週年大會為董事會與本公司股東提供理想的溝通機會。董事會主席、審核委員會主
席及外聘核數師均已出席2020年股東週年大會以回答股東的查詢。


投資者及股東關係

本公司已就其與股東、投資者及其他利益相關者之間設立多個溝通渠道。當中包括(i)刊發季度、
中期及年度報告;(ii)舉行股東週年大會或股東特別大會,讓股東向董事會提出意見及交流看法;
(iii)在GEM及本公司網站上更新及登載本集團的主要資訊;(iv)本公司網站作為本公司與其股東
及投資者之間的溝通渠道;及(v)本公司的香港股份過戶登記處為股東處理所有股份登記事宜。


本公司旨在為股東和投資者提供高水平的披露和財務透明度。董事會致力通過公佈季度、中期
及年度報告及╱或寄發通函、通告及其他公告,清晰、具體、及時地定期提供關於本集團的訊息。


本公司努力考慮其股東之意見及建議,並回應股東關注之事宜。本公司鼓勵股東出席股東週年
大會,並給予最少20個完整營業日之通知。董事會主席以及審核委員會、提名委員會及薪酬委
員會主席或(倘彼等缺席)董事均會出席大會,以解答股東有關本集團業務之提問。為符合企業
管治守則守則條文第E.1.2條,管理層確保外部核數師出席股東週年大會,以解答有關進行審核、
編製核數師報告及報告內容、會計政策及核數師獨立性之提問。




召開股東特別大會的權利

所有股東均有法定權利召開股東特別大會及提呈議題供股東考慮。根據細則第58條,一名或多
名於遞交請求日期持有不少於十分之一本公司附有權利於股東大會上表決的繳足資本的股東可
召開股東特別大會。該請求須以書面形式向董事會或秘書提交,以要求董事會召開股東特別大
會處理該請求註明的事項。


建議他人參選董事的程序

倘股東希望建議一名人士(「候選人」)於股東大會上膺選本公司董事,應將書面通知(「書面通知」)
提交至香港股份過戶登記分處聯合證券登記有限公司,地址為香港北角英皇道338號華懋交易
廣場2期33樓3301-04室,或本公司的香港主要營業地點,地址為香港新界荃灣海盛路9號有線電
視大樓34樓5室。


書面通知(i)必須包括GEM上市規則第17.50(2)條所規定的候選人個人資料;及(ii)必須由涉及之股
東簽署,並由候選人簽署表示其願意膺選董事。


遞交書面通知的限期由寄發股東大會通知後一日起開始,並於不遲於該股東大會日期前7日結束。


向董事會提出查詢的權利

股東有權向董事會提出查詢。所有查詢須以書面形式作出並郵寄至本公司的香港主要營業地點
(地址為香港新界荃灣海盛路9號有線電視大樓34樓5室)供公司秘書收啟。


於股東大會提呈決議案的權利

開曼群島公司法第22章(1961年第3號法律,經綜合及修訂)並無准許股東於股東大會提呈新決
議案的條文。然而,股東如欲於股東特別大會提呈決議案請依從細則第58條的規定。有關細則
第58條的規定及程序已載於上文。


為促進有效溝通,本公司亦設立本公司網站(www.keenocean.com.hk ),網站內包括有關本集團
及其業務的最新資訊。


股份登記事宜須由本公司的香港股份過戶登記分處聯合證券登記有限公司,地址為香港北角英
皇道338號華懋交易廣場2期33樓3301-04室,為股東處理。




公司秘書

自二零二零年十一月三十日起,周慶齡女士辭任公司秘書,於同日,外聘服務供應商滙誠方圓
諮詢集團有限公司之合夥人鄧肇峰先生獲委任為公司秘書。


於截至2020年12月31日止年度,鄧先生已遵守GEM上市規則第5.15條而接受不少於15個小時相
關專業培訓以更新其技能及知識。


章程文件的重大變更

於截至2020年12月31日止年度,本公司的章程文件並無重大變動。




董事謹此提呈其報告連同本集團截至2020年12月31日止年度的經審核綜合財務報表。


公司重組及配售

本公司於2014年12月19日根據開曼群島公司法(「公司法」)在開曼群島註冊成立為獲豁免有限公
司。為籌備本公司股本中每股面值0.01港元的已發行普通股於GEM上市,本公司進行重組以精
簡集團架構,並據此成為本集團的控股公司。重組詳情於招股章程內載述。本公司股份(「股份」)
於2016年2月24日在GEM上市(「上市」)。


主要營業地點

本公司為於開曼群島註冊成立的有限公司,其主要營業地點設於香港新界荃灣海盛路9號有線
電視大樓34樓5室。


主要業務

本公司的主要業務為投資控股。本公司附屬公司的主要業務及其他詳情載於綜合財務報表附註
32。


業務審視

有關本集團年內業務的中肯審視載於本年報第6至13頁的「管理層討論及分析」章節內。而有關
本集團可能面對的主要風險及不明朗因素的描述,亦載於本年報第28至41頁的「風險管理及內
部監控系統」章節內,綜合財務報表附註5還刊載了本集團的財務風險管理目標及政策。本集團
自報告期結後以及於本年報日期並無任何重大事項。有關本集團業績及資產與負債狀況的財務
摘要載於本年報第4頁。此外,關於本集團環保政策、與持份者關係及對本集團有重大影響的
相關法律及規例之遵守情況,均載於本年報第68至103頁的「環境、社會及管治報告」章節內。

對本公司業務有的未來潛在發展的揭示,載於本年報第10頁的「管理層討論及分析」章節內的「展
望」一節。


業績

本集團截至2020年12月31日止財政年度的業績及本集團於該日的事務狀況載於綜合財務報表第
109至156頁。




股息

董事會不擬就截至2020年12月31日止年度派付末期股息。


股息政策

本公司已採納股息政策(「股息政策」),有關詳情披露如下:

在建議或宣派股息時,本公司應維持足夠現金儲備,以應付其營運資金需求、未來業務增長以
及其股東價值。


本公司並無預設任何股息發放率。


在符合本公司的組織章程細則及所有適用法律及法規的規定下,並基於下文所載的因素,董事
會可酌情決定向本公司股東宣派及派發股息。


在考慮宣派及派付股息時,董事會亦須考慮下列有關本公司及其附屬公司(統稱「本集團」)的因素:

. 經營及財務業績;

. 現金流狀況;

. 業務狀況及策略;

. 未來營運及盈利;

. 稅務考慮因素;

. 資本需求及開支計劃;

. 股東利益;

. 法定及監管限制;

. 有關派付股息的任何限制;及

. 董事會可能認為相關的任何其他因素。




視乎本公司及本集團的財務狀況以及上述條件及因素,董事會可就某財政年度或期間建議及╱
或宣派下列股息:

. 中期股息;

. 末期股息;

. 特別股息;及

. 任何董事會可能認為適當的純利派發。


就某一財政年度作出的任何末期股息將須獲股東批准。


本公司可透過現金或董事會認為適當的其他方式宣派及派付股息。


按照本公司組織章程細則規定,任何未領取的股息將被沒收,並應復歸本公司所有。


股東週年大會

本公司謹訂於2021年6月7日舉行應屆股東週年大會(「股東週年大會」)。召開股東週年大會的通
告將適時刊發及寄發予本公司股東(「股東」)。


本公司將於2021年6月1日至2020年6月7日(首尾兩日包括在內)暫停辦理股份過戶登記。為合資
格出席股東週年大會及於會上投票,所有股份過戶文件連同相關股票及過戶表格必須於2021年
5月31日下午四時正前遞交至本公司的香港股份過戶登記分處聯合證券登記有限公司辦理登記,
地址為香港北角英皇道338號華懋交易廣場2期33樓3301-04室。


不競爭契據

Cyber Goodie Limited(於英屬處女群島註冊成立的有限責任公司)及鍾志恆先生以本公司為受益
人(為本公司及其附屬公司的利益)就不競爭承諾訂立日期為2016年2月2日的不競爭契據(「不競
爭契據」)。根據不競爭契據,本公司各控股股東已向本公司(為其本身及代表其附屬公司的利益)
承諾,自上市日期起,只要股份仍然在聯交所上市,以及(i)控股股東個別或共同(無論是否與彼
等各自的緊密聯繫人)於不少於30%已發行股份中直接或間接擁有權益;或(ii)有關控股股東仍
為執行董事,各控股股東將並將促使其各自的聯繫人:



(a) 不會直接或間接從事、參與對本集團現有業務活動或日後可能進行的任何業務活動構成
或可能構成競爭的任何業務或於當中持有任何權利或權益或向其提供任何服務或以其他
方式涉及其中;

(b) 不會採取對本集團業務活動構成干擾或中斷的任何直接或間接行動,包括但不限於招攬
本集團客戶、供應商及員工;

(c) 知會董事會有關控股股東(包括其聯繫人)與本集團存在的任何潛在利益衝突事宜,尤其
是任何有關控股股東(包括其聯繫人)與本集團之間的交易事宜;及

(d) 應本公司要求於可行情況下盡快提供有關其遵守不競爭契據條款及彼等各自同意將有關
確認載入本公司年報的書面確認,以及本公司可能合理要求的所有該等資料以供審閱。


此外,各控股股東謹此不可撤銷及無條件地承諾,若其或其聯繫人士(本集團成員公司除外)獲
提供與本集團任何產品及╱或服務有關的任何新商機(「商機」),其將轉交或促使有關聯繫人士
轉交該項商機予本集團,並提供有關所需資料,以便本集團評估商機的價值。


有關控股股東將提供或促使其聯繫人提供一切有關合理協助,以便本集團把握該項商機。如其
(或其聯繫人)計劃參與或從事可能與本集團現有業務活動直接或間接構成競爭的任何新活動或
新業務,則其應給予本公司參與或從事該項商機的優先權,且除非獲本公司事先書面同意,否
則將不會參與或從事該等活動或業務。任何控股股東及彼等各自的聯繫人(本集團成員公司除外)
概不會競逐該項商機,除非本集團因商業原因決定放棄該項商機。本公司的任何決策均須經獨
立非執行董事考慮本集團當時的業務及財務資源、該商機所需的財務資源及(如必要)專家對該
商機在商業可行性方面的意見後審批。


各控股股東另不可撤銷及無條件地承諾,其將(i)向本集團提供執行不競爭契據所載承諾所需的
一切資料;及(ii)每年向本公司確認其是否已遵守該等承諾。




獨立非執行董事須至少每年檢討控股股東遵守及執行不競爭契據條款的情況。於截至2020年12
月31日止年度,本公司各控股股東已就遵守不競爭契據作出年度確認,而獨立非執行董事亦已
檢討不競爭契據的執行情況,並確認控股股東已全面遵守不競爭契據及概無違反不競爭契據。


主要客戶及供應商

截至2020年12月31日止年度,本集團的五大客戶佔收益約53.5%(2019年12月31日:約42.1%)。

截 至2020年12月31日 止 年 度,本 集 團 的 五 大 供 應 商 佔 總 採 購 額 約34.2%( 2019年12月31日:約
29.2%)。此外,截至2020年12月31日止年度,本集團的最大客戶佔收益約14.6%,而本集團的最
大供應商佔總採購額約16.1%(2019年12月31日:分別約14.4%及18.9%)。


就本公司所知,於本年報日期,概無董事、彼等之緊密聯繫人或任何股東(就董事所知擁有本
公司股本5%以上)於上文所披露本集團客戶及供應商中擁有任何權益。


儲備

本集團及本公司儲備於截至2020年12月31日止年度的變動詳情分別載於本年報的綜合權益變動
表及權益變動表。


可供分派儲備

於2020年12月31日,概無可分派予股東的儲備。


物業及設備

本集團物業及設備的變動詳情載於本年報的綜合財務報表附註15。


股本

本公司於截至2020年12月31日止年度的股本變動詳情載於本年報的綜合財務報表附註25。




董事

於截至2020年12月31日止年度內及直至本年報日期,董事包括以下成員:

執行董事

鍾志恆先生

鍾天成先生

黃石輝先生

獨立非執行董事

李仲邦先生

林春雷先生

張以德先生

有關董事的進一步詳情載於本年報「董事及高級管理人員的履歷詳情」一節。


根據細則第84(1)條,黃石輝先生及李仲邦先生將於應屆股東週年大會上輪席退任並符合資格且
願意接受重選。


董事的服務合約

概無董事(包括擬於股東週年大會重選的董事)已訂立本集團不可於一年內免付賠償(法定賠償
除外)而終止的服務合約。


購股權計劃

以下為根據本公司股東於2016年2月2日通過書面決議案採納的購股權計劃(「購股權計劃」)的主
要條款概要,購股權計劃的條款符合GEM上市規則第23章的條文。




(a) 目的

購股權計劃為一項股份獎勵計劃,旨在表彰及獎勵對本集團曾經作出或可能已作出貢獻
的合資格參與者(定義見下文(b)段)。購股權計劃將向合資格參與者提供一個於本公司擁
有個人權益的機會,以達致下列目標:

(i) 激勵合資格參與者為本集團的利益而盡量提升其表現效率;及

(ii) 吸引及挽留合資格參與者或與其保持持續的業務關係,而該等合資格參與者的貢獻,
乃對或將對本集團的長遠發展有利。


(b) 合資格參與人士

董事會可酌情決定向下列人士(「合資格參與者」)授出購股權,以按下文(e)段釐定的行使
價認購董事會可能釐定的相關數目新股份:

(i) 本公司或其任何附屬公司的任何全職或兼職僱員、行政人員或高級職員;

(ii) 本公司或其任何附屬公司的任何董事(包括執行董事、非執行董事及獨立非執行董
事);及

(iii) 本公司或其任何附屬公司的任何法律顧問、顧問、供應商、客戶、代理及相關實體。


承授人於接納購股權後須向本公司支付1.00港元,作為獲授購股權的代價。承授人可接受
少於將授出購股權所涉及股份數目的要約,惟所接納的股份數目須為股份在聯交所的一
手完整買賣單位或其完整倍數,且有關股份數目在構成接納購股權的一式兩份要約文件
中清楚列明。倘授出購股權的要約於任何規定的接納日期前未獲接納,則視為已不可撤
回地拒絕。




(c) 股份數目上限

根據購股權計劃及本公司任何其他購股權計劃可能授出的購股權所涉及的股份數目上限
合共不得超過緊隨配售完成後已發行股份總數的10%,即20,000,000股股份(因根據購股
權計劃(或本公司任何其他購股權計劃)條款已失效的購股權就此本可以獲發行的股份除
外)。本公司倘已刊發通函並經股東在股東大會上批准及╱或遵守GEM上市規則不時規定
的其他要求,董事會可:

(i) 隨時重新釐定該上限至股東在股東大會上批准當日已發行股份的10%;及╱或

(ii) 向董事會特別選定的合資格參與者授出超過10%上限的購股權。本公司向股東寄發
的通函須包括可獲授該等購股權的選定合資格參與者的一般資料、將予授出購股
權的數目及條款、向選定合資格參與者授出購股權的目的,並解釋該等購股權如何
達致該目的、GEM上市規則第23.02(2)(d)條規定的資料及第23.02(4)條規定的免責聲
明。


儘管有上述情況,根據購股權計劃及本公司任何其他購股權計劃授出及有待行使的所有
尚未行使購股權在行使時可予發行的股份,在任何時間不得超過不時已發行股份的30%。


倘根據本公司的任何計劃(包括購股權計劃)授出的購股權導致超出30%上限,則不得授
出該等購股權。倘本公司的資本架構出現下文(q)段所述的任何變動(不論透過合併、資本
化發行、供股、拆細或削減本公司股本方式),則可能授出的購股權所涉及的股份數目上
限須按本公司的核數師或獲認可獨立財務顧問確認為合適、公平及合理的形式作出調整,
惟在任何情況下不得超過本段規定的上限。




(d) 向任何個別人士授出購股權的數目上限

在任何十二個月期間直至授出日期根據購股權計劃及本公司任何其他購股權計劃向每名
合資格參與者授出的購股權(包括已行使及尚未行使的購股權)獲行使時,已發行及將予
發行的股份總數不得超過於授出日期已發行股份的1%。倘進一步授出購股權的數目超過
上述1%限額,本公司須:

(i) 發出通函,其中載列合資格參與者的身份、將授予購股權(及過往授予該參與者的
購股權)的數目及條款及GEM上市規則第23.03(4)條及第23.06條規定的資料及╱或
GEM上市規則不時的其他有關規定;及

(ii) 經股東在股東大會上批准及╱或符合GEM上市規則不時的其他規定,而該名合資格
參與者及其聯繫人(定義見GEM上市規則)須放棄投票。將授予該參與者的購股權
數目及條款(包括行使價)須於股東批准前釐定,而董事會提呈向該合資格參與者
授出購股權的董事會會議日期就計算股份的認購價而言,須視為購股權授出日期。

董事會須按其可能不時釐定的形式向該合資格參與者遞送一份要約文件。


(e) 股份價格

根據購股權計劃授出任何特定購股權所涉及每股股份的認購價須為由董事會全權酌情決
定的相關價格,惟該價格不得低於下列各項的最高者:

(i) 股份於授出日期(必須為聯交所開門營業買賣證券的日子)於聯交所每日報價表所
報的正式收市價;

(ii) 緊接授出日期前五個營業日股份於聯交所每日報價表所報的正式收市價平均數;


(iii) 股份面值。




(f) 授出購股權予關連人士

向董事、本公司最高行政人員或主要股東(定義見GEM上市規則)或彼等各自的任何聯繫
人(定義見GEM上市規則)授出任何購股權,須經獨立非執行董事(不包括本身為購股權承
授人的任何獨立非執行董事)批准。倘董事會建議向主要股東或任何獨立非執行董事或彼
等各自的聯繫人(定義見GEM上市規則)授出購股權,而在該人士行使所獲授及將獲授購
股權(包括已行使、已註銷及尚未行使購股權)後將導致截至授出日期(包括該日)止12個
月期間內已發行及將予發行股份的數目:

(i) 合計超過已發行股份0.1%,或GEM上市規則可能不時規定的有關其他百分比;及

(ii) 根據每次授出日期股份的正式收市價計算,總值超過5百萬港元或GEM上市規則可
能不時規定的有關其他數額,此等購股權須待本公司發出通函並經股東在股東大
會上以投票表決方式批准,而本公司所有關連人士(定義見GEM上市規則)均須放
棄投贊成票,及╱或遵守GEM上市規則不時規定的有關其他要求,方可進一步授出。

於大會上批准授出有關購股權的任何表決須以投票表決方式作出。


本公司根據上一段向股東發出的通函須載列以下資料:

(i) 將授予各選定合資格參與者的購股權數目及條款(包括行使價)的詳情,須於有關
股東大會前釐定,而提呈進一步授出購股權的董事會會議日期須視為購股權授出
日期,以計算購股權的行使價;

(ii) 獨立非執行董事(不包括任何本身為購股權承授人的獨立非執行董事)就投票表決
向獨立股東提供的推薦意見;

(iii) GEM上市規則第23.02(2)(c)及(d)條規定的資料及第23.02(4)條規定的免責聲明;及

(iv) GEM上市規則第2.28條規定的資料。




(g) 授出購股權時間的限制

在發生價格敏感事件後或作出價格敏感事宜的決定後,本公司不可授出購股權,直至價
格敏感資料根據GEM上市規則規定刊發為止。尤其於緊接下列兩個日期中較早發生者前
一個月至實際刊發業績公佈日期止期間,本公司不可授出購股權:

(i) 於批准本公司年度、半年、季度或其他中期(不論是否為GEM上市規則規定者)業績
的董事會會議日期(根據GEM上市規則首先知會聯交所的日期);及

(ii) 本公司刊發年度、半年或季度或其他中期(不論是否為GEM上市規則所規定者)業
績公告的最後限期。


(h) 權利屬承授人個人所有

購股權屬承授人個人所有,可予全部或部分行使或被視作行使(視乎情況而定)。承授人
不可亦不得嘗試以任何形式就任何購股權進行出售、轉讓、押記、抵押、設置產權負擔
或為任何第三方設立任何(法定或實益)權益。


(i) 購股權的行使期限及購股權計劃的有效期

購股權可根據購股權計劃的條款於購股權被視為已授出並獲接納的日期後及自該日起十
年屆滿前期間隨時行使。購股權的行使期將由董事會全權酌情釐定,惟不得超過授出購
股權當日起計十年。於購股權計劃獲批准當日起十年後不得授出購股權。除非本公司經
由股東大會或經由董事會提前終止,否則購股權計劃自其採納日期起十年內生效及有效。

購股權並無規定於行使前須持有的最短期間。


(j) 表現目標

承授人可能需要達致董事會在根據購股權計劃授出任何購股權前可能列明的任何表現目標,
始能行使有關購股權。




(k) 終止受僱或身故時的權利

倘購股權承授人因以下原因不再為本公司或其任何附屬公司的僱員:(i)除因身故或按下文(l)
段所列的原因被終止僱用外,於終止受僱日期並無獲行使的購股權將於終止受僱日期自
動失效;或(ii)倘原因為身故,則其遺產代理人可自終止受僱當日起計十二個月內行使購
股權,終止受僱當日為其在本公司或有關附屬公司的最後實際工作日(無論是否獲發薪金
代替通知),否則購股權將告失效。


(l) 解僱時的權利

倘購股權承授人因嚴重行為失當,或就本集團僱員而言(倘經董事會決定),僱員在普通
法下或根據任何適用法律或在承授人與本集團訂立的服務合約下有權終止其職務的任何
其他理由、或就任何涉及其操守或誠信的刑事罪行而被定罪,不再為本公司或任何其附
屬公司的僱員,則其購股權於承授人終止受僱當日後失效且不得行使。


(m) 收購時的權利

倘向所有股東(或除收購人(定義見收購守則)及╱或任何由收購人控制的人士及╱或任
何與收購人一致行動的人士以外的所有股東)提出全面收購建議,而全面收購建議於有關
購股權的購股權有效期內成為或宣佈為無條件,則購股權的承授人有權在收購建議成為
或宣佈為無條件日期後14天內隨時行使全部購股權(以尚未行使者為限)。


(n) 清盤時的權利

倘本公司向其股東發出通告召開股東大會以考慮及酌情批准將本公司自動清盤的決議案,
本公司須隨即向所有承授人發出有關通知,而每位承授人(或其法定遺產代理人)有權最
遲於擬召開上述本公司股東大會當日前兩個營業日任何時間,向本公司發出書面通知,
並隨附有關通知所述的股份認購價總額的全數匯款,以行使其全部或任何部分購股權(以
尚未行使者為限),而本公司須盡快,及在任何情況下最遲於緊接擬召開股東大會日期前
的營業日,向承授人配發入賬列作繳足的有關股份。




(o) 本公司與其股東或債權人達成和解或安排時的權利

倘本公司與其股東或債權人擬達成和解或安排,以根據本公司註冊成立所在司法權區的
法律實施本公司重組計劃或與任何其他公司合併,本公司須於向本公司股東或債權人發
出召開會議以考慮有關計劃或安排的通知當日,向所有購股權承授人發出有關通知,而
各承授人有權於緊接相關法院為考慮該等和解或安排指定召開會議的日期(倘為此目的
召開一個以上會議,則以第一個會議的日期為準)前的營業日中午十二時正(香港時間)
前隨時全部或部分行使其全部或任何購股權。


自有關會議日期生效起,所有承授人行使彼等各自購股權的權利將隨即暫停。待有關和
解或安排生效後,所有購股權(以尚未行使者為限)將告失效及終止。倘因任何原因該和
解或安排未能生效,且被終止或失效,承授人行使彼等各自購股權(僅以尚未行使者為限)
的權利須自和解或安排終止當日起全部恢復,並可予行使。


(p) 股份的地位

因行使購股權而將予配發的股份不得附帶投票權,直至承授人(或任何其他人士)完成有
關股份的持有人登記為止。根據上述規定,因行使購股權而配發及發行的股份與其他於
發行日期的已發行繳足股份在各方面享有同等權益,並擁有相同的投票權、股息權、轉
讓權及其他權利,包括因清盤產生的權利。


(q) 股本變動的影響

倘本公司於購股權成為或仍可行使期間因資本化發行、供股、公開發售、合併、拆細或
削減本公司股本或其他原因而導致資本架構轉變,則須相應調整(如有)尚未行使購股權
所涉股份的數目或面值及╱或尚未行使購股權所涉每股股份的認購價,而本公司核數師
或獨立財務顧問須根據GEM上市規則第23.03(13)條及相關附註、聯交所於2005年9月5日頒
佈的補充指引及日後不時頒佈的GEM上市規則指引及詮釋,向董事會以書面確認相關調
整公平合理。




任何該等變動的基準須為承授人應有相同比例的本公司已發行股本,而購股權的任何承
授人有權根據其於該變動前持有的購股權進行認購,倘全面行使任何購股權,應付的總
認購價應盡可能維持(無論如何不超過)於該變動發生前的價格。惟有關變動不可令股份
以低於面值價格發行。發行證券作為交易的代價將不會視為須作出任何該等變動的情況。


(r) 購股權的有效期屆滿

購股權須於下列時間(以最早者為準)自動失效及不可行使(以尚未行使者為限):

(i) 董事會可能釐定的購股權屆滿日期;

(ii) (k)、(l)、(m)、(n)或(o)段所述的任何期限的屆滿日期;

(iii) (o)段所述的本公司安排計劃的生效日期;

(iv) 根據(n)段,本公司開始清盤當日;

(v) 承授人因從本公司或其任何附屬公司離任,或因嚴重行為失當,或就任何涉及其操
守或誠信的刑事罪行而被定罪,或無償債能力、破產或已與其債權人作出整體上的
安排或組合,或就本集團僱員而言(倘經董事會決定)因僱員根據普通法或任何適
用法律或按照承授人與本集團的服務合約有權終止僱用承授人的任何其他理由等
一項或以上的理由而終止受僱或其合約被終止,而承授人因此不再為合資格參與
者當日。董事會因本段上述一個或以上理由而終止或不終止僱用承授人的決議屬
最終定論;或

(vi) 於承授人違反上文(h)段的規定後董事會須行使本公司權利隨時註銷購股權當日或
根據下文(t)段的規定購股權被註銷當日。




(s) 購股權計劃的修訂

購股權計劃的任何方面均可透過董事會決議案修訂,惟以下情況除外:

(i) 就GEM上市規則第23.03條所載的事項作出任何修訂,使承授人或合資格參與者(視
乎情況而定)受惠;及

(ii) 購股權計劃條款及條件的任何重大修訂或已授出購股權的條款的任何修改,以上
情況須首先經股東於股東大會上批准,惟倘建議修訂將對已於修訂日期前授出或
同意授出的任何購股權產生不利影響,則根據購股權計劃的條款,該等修訂須進一
步經承授人批准。購股權計劃的修訂條款仍須符合GEM上市規則第二十三章的規定,
且倘購股權計劃條款的任何修訂將對董事會的權限造成任何改變,須經股東於股
東大會上批准。


(t) 註銷購股權

根據上文(h)段,註銷任何已授出但尚未行使的購股權須經相關購股權的承授人書面批准。


(u) 購股權計劃的終止

本公司可透過股東大會或董事會決議案隨時終止購股權計劃,在此情況下不得進一步授
出購股權,惟購股權計劃的條文將繼續有效,以便在計劃終止前已授出或可能根據購股
權計劃條文須予行使的任何購股權可繼續行使。在計劃終止前已授出但在計劃終止時尚
未行使的購股權將繼續有效,並可根據購股權計劃行使。


(v) 董事會的管理

購股權計劃由董事會管理。董事會就購股權計劃或其詮釋或影響(本文另有規定者除外)
涉及的所有事項所作出的決定為最終決定,並對各方具約束力。




(w) 購股權計劃的條件

購股權計劃須待下列條件達成後,方可作實:

(i) 聯交所上市科批准因根據購股權計劃將予授出的購股權獲行使而可能須發行的股
份上市及買賣;

(ii) 包銷商根據包銷協議的責任成為無條件(包括(如相關)豁免任何有關條件),且並
未根據包銷協議的條款或其他原因終止;

(iii) 股東於股東大會批准購股權計劃的規則;及

(iv) 股份開始於聯交所買賣。


(x) 在年報及中期報告的披露

本公司將遵照不時生效的GEM上市規則,在年報及中期報告中披露購股權計劃的詳情,
包括於年報╱中期報告的財政年度╱期間的購股權數目、授出日期、行使價、行使期及
歸屬期。


(y) 購股權計劃現況

於截至2020年12月31日止年度,本公司概無根據購股權計劃已授出、獲行使、已註銷或
已失效之購股權,而於2020年12月31日及截至本年報日期,於購股權計劃項下概無任何
尚未行使購股權。




權益披露

(a) 董事及本公司最高行政人員於本公司或相聯法團的股份、相關股份及債權證中的權益及
淡倉

於2020年12月31日,董事及本公司最高行政人員於本公司及其相聯法團(定義見證券及期
貨條例第XV部)的股份、相關股份或債權證中擁有(i)根據證券及期貨條例第XV部第7及8分
部須知會本公司及聯交所的權益及淡倉(包括根據證券及期貨條例有關條文被當作或視
為擁有的權益或淡倉);或(ii)根據證券及期貨條例第352條須記錄於該條所述登記冊的權
益及淡倉;或(iii)根據GEM上市規則第5.46條所載董事交易的規定準則須知會本公司及聯
交所的權益及淡倉如下:

(i) 於本公司的權益

董事姓名

身份╱權益性質

股份數目

佔股份概約

百分比

(附註1)









鍾志恆先生(附註2)

受控法團權益

126,000,000

63.0%

鍾天成先生

實益權益

14,000,000

7.0%





附註:

(1) 所述權益均為好倉。


(2) 該等股份由Cyber Goodie Limited持有,其100%股權由鍾志恆先生擁有。根據證券及期貨條例,
鍾志恆先生被視為於Cyber Goodie Limited所持股份中擁有權益。


(ii) 於本公司相聯法團的權益

董事姓名

相聯法團名稱

身份╱權益性質

股份數目

持股百分比











鍾志恆先生

Cyber Goodie Limited

實益擁有人

10(好倉)

100%







除上文所披露者外,於2020年12月31日,概無董事或本公司最高行政人員於本公司及其
相關法團(定義見證券及期貨條例第XV部)的股份、相關股份及債權證中擁有(i)根據證券
及期貨條例第XV部第7及8分部須知會本公司及聯交所的任何權益及淡倉(包括根據證券
及期貨條例被當作或視為擁有的權益及╱或淡倉)或(ii)須登記於本公司根據證券及期貨
條例第352條須存置的登記冊內的權益及淡倉;或(iii)根據GEM上市規則第5.46條所載董事
交易的規定準則須知會本公司及聯交所的權益及淡倉。


(b) 主要股東於股份及相關股份的權益及淡倉

除上文所披露者外,於2020年12月31日,董事及最高行政人員概不知悉任何董事或本公
司最高行政人員以外的人士於本公司的股份及相關股份中擁有登記於根據證券及期貨條
例第336條須存置的登記冊內的權益或淡倉。


董事收購股份的權利

除本年報所披露者外,於截至2020年12月31日止年度任何時候,本公司或其任何控股公司、附
屬公司或同系附屬公司概無訂立任何安排,致使董事及本公司最高行政人員(包括其配偶及18
歲以下子女)於本公司或其相聯法團(定義見證券及期貨條例第XV部)的股份、相關股份或債權
證中持有任何權益或淡倉。


足夠公眾持股量

根據本公司可公開取得的資料,就董事所知,直至本年報日期,本公司已維持GEM上市規則所
規定的公眾持股量。


董事及五名最高薪酬人士的酬金

董事及五名最高薪酬人士的酬金詳情載於本年報的綜合財務報表附註12。截至2020年12月31日
止年度,概無董事豁免或同意豁免任何酬金。


董事於重大合約的權益

除另行披露者外,董事概無於本公司、其控股公司或其任何附屬公司訂立且於年底或截至2020
年12月31日止年度內任何時間仍然存續的重大合約中擁有任何直接或間接重大權益。




管理合約

於截至2020年12月31日止年度,概無訂立有關本公司整體或任何重大部分業務管理及行政的合
約,亦無有關合約存續。


控股股東於重大合約的權益

除另行披露者外,本公司控股股東概無於本公司、其控股公司或其任何附屬公司訂立且於年底
或截至2020年12月31日止年度內任何時間仍然存續的重大合約中擁有任何直接或間接重大權益。


董事於競爭業務的權益

於2020年12月31日,概無董事或彼等各自之聯繫人擁有任何與本集團業務直接或間接競爭或可
能競爭的任何業務,或於該等業務中擁有權益。


銀行貸款及其他借款

本集團於2020年12月31日的銀行貸款及其他借款詳情載於本年報的綜合財務報表附註22。


退休福利計劃

本集團於2020年12月31日的退休福利計劃詳情載於本年報的綜合財務報表附註3。


獨立性確認

根據GEM上市規則第5.09條,本公司已收到各獨立非執行董事的獨立性確認書。根據該等確認書,
本公司認為張以德先生、李仲邦先生及林春雷先生為獨立人士。


關連交易

本公司的關連人士交易及結餘載於本年報的綜合財務報表附註31。除下述之持續關連交易外,
所有其他關連人士交易並不構成GEM上市規則第20章項下本公司須於本年報作出披露的關連交
易或持續關連交易,故無須遵守GEM上市規則第20章項下任何申報、公告或獨立股東批准規定。


於截至2020年12月31日止年度內有效之關連交易信息載於本年報的綜合財務報表附註31,其乃
根據GEM上市規則第20.74條之規定為全面豁免之關連交易。




本公司獨立非執行董事已審閱及確認下列持續關連交易:

(i) 於本集團一般及日常業務過程中訂立;

(ii) 按正常商業條款訂立;及

(iii) 根據有關交易的協議條款進行,而交易條款公平合理,並且符合本公司股東的整體利益。


本公司獨立非執行董事亦已確認下文載列之持續關連交易須遵守GEM上市規則第20章之報告及
公告規定但獲豁免通函(包括獨立財務意見)及獨立股東批准之規定。


本集團的持續關連交易詳情如下:

租賃

於2015年3月25日,河源天裕電子塑膠有限公司(「河源天裕」)與天工電子塑膠(河源)有限公司
(「河源天工」)訂立一份租賃協議(「租賃協議」),據此,河源天裕將向河源天工租賃位於中國廣
東省河源市高新技術開發區興工大道以東及科技路以南的物業(「該等物業」),租期為自本公司
於2016年2月24日(「上市日期」)上市起計三年,月租金為人民幣124,000元(不包括任何公用事業
收費及管理費)。河源天裕將該等物業用作生產、倉庫及宿舍用途,並可選擇每三年進行續約。


河源天工是一家於2005年1月12日在中國成立的公司,由裕馳有限公司全資擁有,後者由Cyber
Goodie Limited及鍾天成先生分別最終擁有90%及10%。目前,除持有及租賃該等物業外,河源
天工並無從事任何經營活動。Cyber Goodie Limited由本公司的控股股東鍾志恆先生全資擁有。

鍾天成先生是河源天工其中一名股東及執行董事。因此,河源天工根據GEM上市規則第20.07條
為本公司的關連人士。




截至2020年12月31日止三個年度,本集團根據租賃協議之應付年租各不超過年度上限(「上限」)
人民幣1,488,000元(相當於約1,776,000港元)。於截至2020年12月31日止年度內,本集團支付予
河源天工之實際年租約為1,776,000港元。


於2020年12月28日,河源天工(作為業主)與河源天裕(作為租戶)訂立2021年租賃協議以進一步
重續該等物業之租賃,為期三年,由2021年1月1日至2023年12月31日(包括首尾兩日),該協議
之主要條款載列如下:

日期:

2020年12月28日

訂約方:

(i) 河源天工(作為業主)

(ii) 河源天裕(作為租戶)

該等物業:

位於中國廣東省河源市高新技術開發區興工大道以東科技路以南之物業

年期:

為期三年,自2021年1月1日起至2023年12月31日止(包括首尾兩日)

租金:

每月人民幣124,000元(相當於約148,000港元)(不包括任何公用事業及管理
費),須於每月5日預付

物業用途:

本集團之生產設施、倉庫和宿舍。






董事確認,本公司已遵守GEM上市規則第20章有關關連交易及持續關連交易之披露規定。除上
文所披露之持續關連交易外,本集團並無進行GEM上市規則所界定之其他關連交易及持續關連
交易。




優先購股權

細則或開曼群島(本公司註冊成立的司法權區)法例並無優先購股權條文。


稅務寬免

本公司並不知悉任何因持有股份而提供予股東的稅務寬免。


股權掛鈎協議

除另行披露者外,截至2020年12月31日止年度,本集團並無訂立或存續任何股權掛鈎協議。


購買、出售或贖回上市證券

於截至2020年12月31日止年度,本公司概無贖回任何其本身股份,而本公司或其任何附屬公司
均無購買或出售任何股份。


董事的彌償保證

根據細則的規定,每名董事均可從本公司的資產及溢利獲得彌償保證,該董事就其職務執行其
職責時因作出、發生的任何作為或不作為而招致或蒙受的所有訴訟、費用、收費、損失、損害
賠償及開支,可就此獲保證免受任何損害。任何董事毋須就其他人士的行為、待遇、疏忽或過
失而負責,亦毋須為符合規定以致參與任何待遇或為本公司向其寄存或存入任何款項或財產作
保管用途的任何銀行或其他人士或為本公司賴以投放或投資任何款項的任何抵押不充份或不足
或為該董事執行其職務時發生或與之有關的任何其他損失、不幸事故或損害而負責,惟彌償保
證不適用於任何與該董事欺詐或不忠誠有關的事宜。


每名股東同意放棄其原可因任何董事在履行本公司職責時採取的任何行動或未能採取任何行動
而針對該董事提起的任何申索或起訴權利(不論個別或根據或憑藉本公司的權利),惟該權利的
放棄不適用於任何與該董事欺詐或不忠誠有關的任何事宜。


開曼群島法律並不限制公司之組織章程細則規定之對高級人員及董事作出彌償保證範圍,惟不
包括法院認為違反公眾政策之條文(例如,表示對觸犯法律之後果作出彌償保證)除外。


本公司有為本集團董事及高級管理人員安排適當的董事及高級管理人員責任保險。




企業管治

本公司維持高水平的企業管治常規。本公司採納的企業管治常規詳情載於本年報第17頁至第44
頁的企業管治報告內。


財務概要

本集團的業績以及資產及負債概要載於本年報第4頁的財務摘要。


報告期後事項

於報告期結後及直至本年報獲批准日期,本集團並無重大事項。


核數師

截至2020年12月31日止年度的財務報表已經由中匯安達會計師事務所有限公司審核,該核數師
將任滿告退,並合資格且願意膺聘連任。重新委聘中匯安達會計師事務所有限公司為本公司核
數師的決議案將於本公司應屆股東週年大會上提呈。


本公司的核數師於前三個年度均並無其他變動。


董事會及董事資料變更

概無有關董事資料的變動須根據GEM上市規則第17.50A(1)條作出披露。


GEM上市規則下的持續披露責任

本公司並無其他根據GEM上市規則第17.22條、第17.23條及第17.24條的披露責任。


承董事會命

主席

鍾志恆

香港,2021年3月22日



概覽

僑洋國際控股有限公司及其附屬公司致力於其業務的長遠可持續發展。作為本集團日常業務營
運的一環以及為支持其營運所在社區,本集團一直孜孜不怠的管理及提升其企業環境、社會及
管治(「環境、社會及管治」)表現。


經考慮內部和外界持份者的意見和利益,本集團欣然提呈其年度環境、社會及管治報告(「環境、
社會及管治報告」)。環境、社會及管治報告乃根據香港聯合交易所有限公司(「聯交所」)GEM證
券上市規則(「GEM上市規則」)附錄二十所載之環境、社會及管治報告指引(「環境、社會及管治
指引」)編製。於2019年12月18日,聯交所刊發有關「檢討環境、社會及管治報告指引及相關上
市規則條文」的諮詢總結。由於聯交所建議的修訂獲得市場明確支持,其決定於考慮所接獲的
意見並作出若干修改後實施其建議修訂。有關變動已於2020年7月1日或之後開始的財政年度生
效。本集團注意到相關變動,並已考慮環境、社會及管治指引下相關關鍵績效指標(「關鍵績效
指標」)的適用性及重要性。為加強所披露環境、社會及管治資料的公信力,本公司已尋求獨立
保證。相關獨立保證機構在多個領域及行業的環境、社會及管治報告諮詢和保證服務方面具備
豐富經驗,其與位於中國河源的產品、人力資源、採購及行政團隊的主管於2020年12月11日舉
行線上高層會談。環境、社會及管治報告主要臚列出截至2020年12月31日止財政年度本集團有
關環境及社會範疇的主要政策及措施以及中國廠房營運的關鍵績效指標,並已遵守環境、社會
及管治指引下的全部「不遵守就解釋」條文。有關企業管治方面的資料,請參閱企業管治報告。


A. 報告範圍

環境、社會及管治報告披露的資料涵蓋在中國河源的廠房營運。經考慮中國河源的廠房
營運涉及電子零件生產分部中大部份的排放物及能源消耗,以及多年來的一般常規,董
事會決定報告範圍應與去年相同。


B. 報告準則

環境、社會及管治報告乃根據香港聯交所頒佈的GEM上市規則附錄二十所載之環境、社
會及管治報告指引編製,並已遵守環境、社會及管治指引下的全部的強制披露規定及「不
遵守就解釋」條文。本集團亦已考慮相關關鍵績效指標(「關鍵績效指標」)。




C. 管治架構—環境、社會及管治管理方針及策略

本公司董事會(「董事會」)謹此聲明,董事會極為重視本集團的環境、社會及管治策略。

其監督環境、社會及管治事宜,並評估本集團在環境、社會及管治方面的營運風險,以
及指示高級管理層執行相應的風險管理及內部監控制度。其不時審閱達致環境、社會及
管治相關目標及指標的進展,聽取環境、社會及管治工作小組的匯報,並調查環境、社
會及管治事宜以及其對本公司業務的潛在影響。


董事會監督環境、社會及管治事宜的七(7)個步驟為:

. 成立環境、社會及管治的管治架構:董事會帶頭成立環境、社會及管治工作小組,
小組由產品、人力資源、採購及行政團隊的主管組成。


. 設立分級機制:董事會引導本公司就界定環境、社會及管治事宜及其對本公司的重
要性達成共識。


. 評估:董事會協助釐定具有策略意義的環境、社會及管治風險和機會。其與管理層
合力釐定重大的環境、社會及管治事宜。


. 納入實踐:董事會協助將重大風險納入業務策略及風險管理程序當中。


. 監察及評核:設立內部機制以監督並監察環境、社會及管治事宜的管理方式。


. 溝通:董事會確保妥善地披露環境、社會及管治風險、所採取措施及達致目標的程
序,以及構思主要的環境、社會及管治信息。


. 持續改進:董事會於適時審閱、改良及調整策略。


於報告期間,本集團嚴格遵守有關環境及社會的法律法規,包括環境、就業和勞工標準、
員工健康和職業安全、反貪污(賄賂、勒索和洗黑錢)。




D. 報告原則

編製環境、社會及管治報告時已採用下列報告原則:

重要性:由環境、社會及管治工作小組帶領進行檢測程序,以識別並挑選重大環境、社
會及管治因素。本公司邀請持份者參與其中。環境、社會及管治工作小組於識別主要持
份者後,隨即設計問卷並寄發予持份者,以識別彼等最為關注的重大環境、社會及管治
因素,並確立與持份者的溝通渠道。


定量因素:環境、社會及管治報告所載資料乃收集自本集團的正式文件及統計數據。


一致性:除內容符合聯交所刊發有關環境、社會及管治報告的最新規定外,所採用的方法、
關鍵績效指標或任何其他會影響到合理比較的相關因素均無變動。


E. 持份者

與持份者互動及聆聽他們的意見和反饋是本集團可持續發展策略的一環。我們透過不同
渠道與各持份者(包括員工、客戶、供應商或其他持份者)積極溝通,藉此監測我們對環
境和社會各方面的影響並就此制訂更有效的管理方式。與持份者的溝通渠道載列如下:

持份者

持份者關注事項

溝通渠道







政府╱監管機構

遵守法律及上市規則

繳納適當稅項

促進區域經濟發展及就業

公司活動

年度報告、季度報告及中期
報告以及其他公開資料







持份者

持份者關注事項

溝通渠道







股東及投資者

低風險

投資回報

資訊披露及透明度保障

股東權益及公平對待

股東週年大會
及其他股東大會

公司活動

年度報告、季度報告及中期
報告以及其他公開資料

本公司及聯交所網站

客戶

合法及優質服務

穩定關係

資料透明度

誠信

商業道德

網站、宣傳冊、年度報告、
季度報告、中期報告及其他
公開資料、電郵及客戶服務
熱線、

社交管道

同業╱業界組織

經驗分享

合作

公平競爭

行業會議、展會

公司活動

本公司網站

公眾人士及社區

社區參與

社會責任

義工

慈善及社會投資







環境保護

A. 環境

本集團已備有一套有關環境保護管理及廢棄物管理、監測和減輕、資源使用以及盡量減
低業務活動的環境影響之內部政策和程序。


A1: 排放物

由於本集團主要從事製造業務,排放物和廢料主要來自生產程序。為了盡量減少對
環境的影響,本集團致力加強有關減排和提高環保意識的環保措施。本集團已為有
效管理排放採取下列政策:

. 定期監測排放:由一間合資格檢測機構定期檢測空氣和水的排放以及噪音水
平,確保符合排放規定;

. 採納有效的管理制度,以防止污染並減少對環境的影響;

. 通過有效利用能源、水和原材料以優化生產程序;

. 源頭處理:產生較少或零排放的設施和程序獲本集團全員廣泛推廣採用。


. 減少排放和廢料:定期評估需要并探討所需設施和措施,從而引進並加強減
排設備和減廢方法;

. 有效運用資源以減少產生不必要的廢物,並於適時鼓勵培養重用和回收的習慣;

. 持續教育:本集團所履行的環境責任不僅限於在入職培訓及定期培訓期間,
向僱員宣揚具環保教育意義的信息,亦會不時向外部持份者傳環保信息,譬
如為供應商引入綠色採購標準。


通過嚴格執行相關政策和措施,本集團確保全面遵守地方環境法律法規,包括《中
華人民共和國(「中國」)環境保護法》及《中華人民共和國大氣污染防治法》。




i 廢氣排放

廢氣主要來自使用絕緣清漆生產漆包銅線和鐵芯。本年度從生產產生的廢氣
為33,647,448噸(2019年:40,964,385噸)。


與2019年相比,儘管漆包銅線和鐵芯的產量在廠房採用新式生產工序及措施
後增加,惟匯報的空氣污染物總量有所減少。廢氣中五種主要類型的空氣污
染物,即苯、甲苯、二甲苯、顆粒物和非甲烷總烴的相關數據列舉如下:

2020年

2019年

空氣污染物

(千克)

(千克)







顆粒物

682.59140

759.61470



0.32893

0.41153

甲苯

5.66011

9.00611

二甲苯

42.20820

49.04781

非甲烷總烴

236.94772

291.27726





總計

967.73636

1,109.35741









除生產程序外,在中國營運共使用7輛汽車,該等汽車會產生氮氧化物、二氧
化硫及顆粒物。有關汽車的空氣污染物排放數據如下:

2020年

2019年

空氣污染物

私家車

中型及

重型貨車

(5.5-15噸)

中型及重型

貨車(=>15噸)

總計

私家車

中型及

重型貨車

(5.5-15噸)

中型及重型

貨車(=>15噸)

總計

(千克)

(千克)

(千克)

(千克)

(千克)

(千克)

(千克)

(千克)



















氮氧化物

3.90547

22.60917

273.81671

300.33134

5.72269

33.47824

319.53726

358.73819

二氧化硫

0.07306

0.02853

0.37590

0.47749

0.09893

0.02981

0.20760

0.33633

顆粒物

0.28755

2.24129

19.68856

22.21740

0.42135

3.31876

22.97606

26.71617

















總計

323.02623

385.79069









附註: 於2020年,該7輛汽車分別為5輛私家車(與2019年相同)及1輛中型及重型貨車(=>15噸)(與
2019年相同)及1輛中型及重型貨車(5.5-15噸)(與2019年相同),分別使用無鉛汽油和柴油。




ii 溫室氣體排放

由於中國廠房營運倚賴購買電力作為其主要能源,本集團的主要溫室氣體(「溫
室氣體」)排放量為消耗電力產生的間接排放,屬溫室氣體排放範圍2-間接
能源排放量。範圍1下的直接排放主要來自該7輛車的溫室氣體排放。營運方
面在範圍3下的其他間接排放極少,因此並不包括在環境、社會及管治報告內。

範圍1及2下的二氧化碳當量排放和密度乃於下表說明:

2020年

2019年

絕對值

(噸)

(噸)







範圍1下的二氧化碳當量排放

79.76

57.14

範圍2下的二氧化碳當量排放

2,209.87

2,290.36





總計(附註1)

2,289.63

2,347.50





2020年

2019年

密度

(千克)

(千克)







每產量單位的二氧化碳當量排放(附註2)

0.26993





0.42593









附註:

1. 所用的排放因子是參考國家發展和改革委員會於2014年9月刊發的「2011年和2012年中國
區域電網平均二氧化碳排放因子」。


2. 為更有效反映實際情況,除使用製成品的產量計算包裝材料的密度外,用作計算所有其
他關鍵績效指標密度的分母均為製成品及半製品的產量。




iii 所訂立排放目標及達致該等目標所採取步驟

不論產量提升或否,本年度的排放目標為盡量減少廢氣排放。為達致此目標,
本集團已採取下列步驟:

1. 增強減排設備。自2014年底以來,已在漆包銅線和鐵芯生產程序中採
用配備噴淋塔裝置、活性炭吸附裝置和離心風機的廢氣排放處理系統。


2. 為確保完全收集和妥善處理空氣污染物,繼於2017年10月提升新處理
系統後,上述新處理系統的漆包銅線生產程序已通過安裝新置廢氣收
集系統及旋流板塔裝置而提升。


3. 2020年2月,本集團實施「以水性漆油取代油性漆油」作為減排措施。

每 產 量 單 位 的 空 氣 污 染 物 從2019年 的0.000206千 克 減 少 至2020年 的
0.000103千克,主要是由於處理系統升級。


4. 為加強排放監測系統,本集團委聘廣東森藍檢測技術有限公司於2020
年11月11日出具檢測報告。


5. 為達致井然有序且符合標準的排放模式,本公司已於2020年7月就生產
過程中的廢氣收集系統進行全面修正。


6. 於2020年11月,開始啟用兩套紫外線光解設備(原有設備經已報廢)。


為了節省燃油,我們鼓勵採用共乘和每次用車達成多項任務的出行安排,以
減少使用汽車。我們已盡量減少不必要的出差。如必需搭乘航機出差,僱員
皆選乘經濟艙(如有)以減少碳排放。


為減少溫室氣體排放,我們已推行一系列省電措施(詳情請參閱「資源使用」
一段)。




iv 有害廢棄物

生產產生的有害廢棄物包括有機溶劑廢液、廢礦物油、廢燈管、廢包裝桶、
廢樹脂、廢抹布、廢活性炭、表面處理污泥及廢切削液等。有害廢棄物的總
量及密度概列如下:

2020年

2019年

絕對值

(噸)

(噸)







有害廢棄物

19.96

31.54





2020年

2019年

密度

(千克)

(千克)







每產量單位的有害廢棄物

0.002438

0.006127









附註: 此等有害廢棄物在2016年8月1日起生效的《國家危險廢物名錄》中列為危險廢物。




v 無害廢棄物

無害廢棄物主要包括廠房營運產生的電子廢物、塑料廢物、廢紙、廢銅和廢
鐵,以及主要來自日常消耗的污水。生產過程中只消耗一小部份水。無害廢
棄物的總量及密度概列如下:

2020年

2019年

絕對值

(立方米)

(噸)

(立方米)

(噸)











污水

101,456.00



131,841.90











無害廢棄物



223.51



184.63









2020年

2019年

密度

(立方米)

(千克)

(立方米)

(千克)











每名僱員產生的污水(附註)

262.50



284.19











每產量單位的無害廢棄物



0.02730



0.03433













附註: 已使用本財政年度的平均僱員人數來計算。




vi 所訂立廢物管理和減廢目標及達致該等目標所採取步驟

為了減少有害廢棄物和無害廢棄物,已實行「減少使用」、「回收再用」、「重
複使用」和「循環再造」四項基本原則。所採取步驟詳情載列如下:

減少使用

重複使用

以下為五(5)個減少浪費紙張的步驟:

1. 通過更廣泛使用電子通訊方式
而非紙張通信來減少浪費;

2. 以電子方式將上述文件存檔;

3. 鼓勵雙面印刷,以減少印刷所
需用紙;

4. 雙面打印的紙張集中放入收集
袋,供回收公司定期收集;及

5. 考慮在電郵中提醒客戶或僱員
盡量避免列印電郵,以減少用
紙和碳排放。


以下為一(1)個減少浪費金屬材料的
步驟:

1. 引入新型自動切割機和捲鐵機。


以下為一(1)個減少浪費紙張的步驟:

1. 於集團內部重用曾打印的紙
張 的 另 一 面 白 頁、重 用 信 封
和包裝材料。


以下為一(1)個減少浪費其他材料的
步驟:

1. 將 不 合 格 產 品 中 的 塑 料、環
氧 樹 脂、零 件 和 部 件 重 用 作
生產。


回收再用及循環再造

以下為兩(2)個減少浪費的循環再造步驟:

1. 有害廢棄物與無害廢棄物分開存放,儲於指定倉庫中;及

2. 所有廢棄物交由合格分包商回收處理。








每產量單位的有害廢棄物為0.002438千 克(2019年:0.006127千克),而每產
量單位的無害廢棄物則為0.02730千 克(2019年:0.03433千克)。減少主要是
由於嚴格實施廢物處理及減廢措施。尤其在有害廢棄物方面,減少乃由於在
漆包銅線的生產線上安裝紫外線光解設備。


所有污水按照《污水排入城鎮下水道水質標準》排入市政污水管網集中處理。

通過「資源使用-有效用水措施」一節中載列的節水措施,污水總排放量由
131,841.90立方米減少至101,456.00立方米。


A2: 資源使用

本集團在其日常業務營運中提倡環境保護,亦在其辦公場所及廠房生產程序中實
施多項環保措施並制訂完善政策。我們透過善用辦公室資源,包括紙張、電力、碳
粉匣及水,以減低辦公室運作對環境造成的負面影響。本集團通過下文概述的四個
範疇達致資源的有效運用及提升運用效率:

. 員工身體力行:全體員工的悉力參與是善用天然資源的關鍵。員工手冊(「員
工手冊」)中已列明節能節水政策,包括節水、省電、節約用紙、包裝及廢物
回收的方法。節水標籤會張貼在當眼處,提醒員工珍惜涓滴。


. 產品設計改革:採用新技術、生產程序、材料和設備以發明節能產品。


. 重新設計生產程序:透徹規劃生產時間表及精簡生產步驟,盡力減低耗能和
使用機器的頻率。


. 使用符合能源效益的設備:能源效益是設備購置和使用的挑選準則之一。




i 能源消耗

購買的電力(即電力)是中國廠房營運消耗的主要能源。其他能源消耗相對微
不足道,因此並無包括在內。能源總耗量及其密度的數據載列如下:

2020年

2019年

絕對值

(千個千瓦時)

(千個千瓦時)







用於廠房生產的能源總耗量

3,300.70

4,090.54

僱員日常使用的能源總耗量

908.07

254.67





總計

2,915.63

4,345.21





2020年

2019年

密度

(千個千瓦時)

(千個千瓦時)







每產量單位用於生產的能源消耗

0.000403

0.000760





每名僱員日常使用的能源消耗(附註)

2.35

0.55









附註: 已使用本財政年度的平均僱員人數來計算。


ii 所訂立能源使用效益目標及達致該等目標所採取步驟

為減少就生產所消耗購買電力,於本年度內已使用875個LED燈代替現有的已
燒壞的傳統熒光燈以控制能源消耗。就生產所消耗購買電力因而有所減少。


僱員日常用電增加乃由於僱員在宿舍逗留的時間增加。本集團將繼續實行上
述省電方法以節省能源。


氣體或油在生產過程中並不重大,因此環境、社會及管治報告並無提及。




iii 用水

水主要作日常用途。總用水量及密度載列如下:

2020年

2019年

絕對值

(立方米)

(立方米)







總用水量

101,456

146,491





2020年

2019年

密度

(立方米)

(立方米)







每名僱員的起居用水量(附註)

262.50

315.77









附註: 已使用本財政年度的平均僱員人數來計算。


用水量減少的原因是聘用的僱員人數減少,且每名僱員均具備有效用水的相
關知識。




iv 所訂立用水效益目標及達致該等目標所採取步驟

求取適用水源方面並無重大問題。起居用水佔用水量的大多數,僅少量生產
用水。由於聘用的僱員人數較去年有所減少,故制訂有效用水目標以減少用
水量及每名僱員的起居用水量。通過下文所述的有效實施節水措施,用水量
已於年內減少:

教導僱員培養節水習慣:

採用節水方法:

1. 我們在當眼處張貼「節約用水」
提 示,提 醒 員 工 避 免 浪 費 食
水。在工廠內廣傳節約用水的
信息,以教導每位員工在日常
用水養成自律習慣。


2. 新 僱 員 入 職 時 向 其 講 解 節 水
措拖,包括以下數方面:在裝
滿水的容器內洗碗碟、蔬菜和
衣服,而非長開水龍頭清洗;
在儲滿一整機衣服時才使用洗
衣機以減少開機清洗衣服的頻
率;使用後或使用時間歇關上
水龍頭(例如,在刷牙和洗臉
時);及迅速修補用水設備的
滴水龍頭、水管和故障。


3. 不時監察及檢查。


1. 我 們 以 濾 水 器 代 替 瓶 裝 飲 用
水。為了節約用水,大樓管理
處縮短並減少廁所水龍頭的出
水時間和水量。


2. 在廚房和洗手間等各個用水區
域張貼各種綠色信息和環保標
籤(例如「請關掉水龍頭」和「節
水惜水」),以對員工作出善意
提醒;

3. 在生產程序中重複使用冷卻水。








v 用於成品的包裝材料

包 裝 成 品 時 使 用 各 種 尺 寸 的 紙 箱。包 裝 材 料 總 用 量 為392.70噸( 2019年:
304.23噸),其每製成品產量單位的密度為0.04797千克(2019年:每產量單位
0.05658千克)。


vi 其他資源管理方法

我們將紙張、塑料、鋁及電池等可回收物品放入回收箱,並將這些物品進行
分類回收。


A3: 環境與天然資源

日常營運和生產程序中會耗用天然資源並產生若干排放物和廢料,導致全球變暖、
平流層臭氧消耗和資源消耗加劇。我們致力改善廢物管理機制。員工手冊中引入環
保和資源節約政策,包括節水、省電、節約用紙、包裝和廢物回收的方法。


本集團致力宣揚環保和保護天然資源意識,將環保理念和價值觀融入日常營運,並
向其他持份者傳揚綠色信息。除達到排放標準並遵守地方環境法律法規外,本集團
多管齊下,致力減少對環境和天然資源的影響,有關措施如下:

. 採用貫徹「減少使用」、「回收再用」、「重複使用」和「循環再造」此四項基本
原則的綠色政策;

. 通過培訓及內部指引教導節能、節水及適當運用資源;

. 定期審查排放和廢棄物數據,以評估是否需要加強減排和減少廢棄物措施,
或加強節能措施;

. 為了減少對森林的破壞,我們的辦公室使用經過森林管理委員會(FSC)認證的
紙張,並鼓勵雙面打印各類文件;及

. 與地方環境保護當局就其達致排放標準以及盡量減少排放和產生的廢棄物的
建議作緊密協調。




A4. 氣候變化

i 重大氣候相關事宜以及識別及應對重大氣候相關事宜的政策

由於全球暖化,異常高溫漸漸成為新常態。氣溫上升正影響到中國河源廠房
的生產力。除影響生產力外,高溫更會使工人承擔風險。本公司已制訂識別
及應對重大氣候相關事宜的政策。就管理重大氣候相關事宜而採取的行動如下:

1. 就極度炎熱或寒冷的氣候而言,當達到若干溫度時,工作場所的空調
和暖爐會為僱員及具有溫度要求的零件保持涼爽或溫暖,在安全的環
境下工作。於寒冷冬季,更會為混凝土鋪上毯子以確保妥善凝固。


2. 應對颶風的政策亦已制訂完畢,同時設有後備電源選擇。此等措施有
助於停電期間保持生產效率。


B. 社會

I 僱傭及勞工常規

B1: 僱傭

本集團致力遵守《中華人民共和國勞動法》以及其他相關適用法律法規的規定。

其亦已恪守有關招聘及晉升、薪酬及解僱、工作時數、假期、平等機會、多
元化、反歧視以及其他待遇及福利的原則並嚴格遵守相關規定。本集團從未
支付低於最低工資的基本工資或聘用未成年人或強迫勞動。報告期內,並無
與本節相關的重大違法或違規事項對本集團產生重大影響。


本集團的行政及人事部已制訂全面的人力資源政策,並在員工手冊中列明以
便同事了解人事規則。除遵守基本勞工法律外,本集團亦在必要時制定和實
施人力資源政策,並提供比法定水平更多的福利,以推動人才的招募、留效
和發展。




香港的僱員流失率維持穩定。在中國河源,418名僱員中平均每年有120人領
取月薪,其餘僱員則領取日薪。大部份僱員為本地人,且年齡超過35歲。本
集團有關按性別劃分的僱員總數及流失率的數據如下:

42% 58%
中國河源的僱員總人數
男性 女性


0
5
10
15
20
25
23
4
16
5
8
4
10 9
21
18
9
12
一月
二月
三月
四月
五月
六月
七月
八月
九月
十月
十一月
十二月
終止合約的中國河源僱員人數


由於我們僅希望了解流失率較為穩定的月份和季節(不分性別及年齡組別),
流失率並無按性別及年齡組別劃分。


河源的僱員流失率經已披露。香港的僱員流失率並不重大。




i 招聘和晉升

本集團採納平等僱用晉升政策。僱員的招聘、晉升和編配以能力、經
驗、資格和技能為準則。本集團鼓勵多元化,對全體僱員一視同仁而
不論其社會身份(如種族、國籍、性別、宗教信仰、年齡和婚姻狀況)
如何。勞動合約乃正式簽署並列明相關條款和條件。


ii 薪酬

僱員可享有全面的薪酬福利組合,薪酬因應個人表現調整。本集團制
定工資和工資審查政策,是根據各職系之間依據資歷基準制度而訂立
的內部對比關係。在資歷基準制度下,本集團參照市場上相若職位的
薪酬水平,並考慮其他與工作性質有關的因素,而釐定個別入職職級
的起薪點。


iii 工作與生活平衡

本集團極為看重工作與生活的平衡,冀藉此增進員工的歸屬感,兼收
提升工作效率和生產力之效。我們致力提升員工、其家庭及社區的生
活質素,實踐工作與生活平衡的目標,同時積極創造和諧工作環境及
提高員工歸屬感。本集團鼓勵員工參與各種康樂活動,以提高員工士
氣。通過這些活動,亦可以讓管理層有更多機會接觸我們的員工,增
加溝通渠道,加深了解。本集團採用標準工時制,亦定期籌辦文娛康
體活動。本集團亦遵照香港及國內法律規定提供假期和法定有薪假期。


iv 解僱

員工是企業成功營運的最寶貴資產。只有在多次警告亦無法阻止僱員
干犯或嚴重違反相關政策,別無他法之時,本集團才會解僱員工。




B2: 健康與安全

除了實行本集團行之有效的政策、指引和監控措施外,本集團亦於報告期間
遵從所有適用的健康及安全之法律法規,包括《中華人民共和國勞動法》和《中
華人民共和國安全生產法》。報告期內,並無相關的重大違法或違規事項對
本集團產生重大影響。2020年發生一(1)宗與工作有關的身亡事故,其因心臟
病發作所致。此外,過往兩(2)年(包括報告期間)並無與工作有關的身亡事故。

因工傷損失的總天數為12天。


為僱員提供安全工作環境至關重要,本集團盡全力將工作場所的職安健風險
減至最低。為了有效防止職業危害及應對爆發疫情(尤其是2019冠狀病毒病
疫情爆發)等緊急事故,本集團已確立以下政策和措施:

. 建立全面的職安健管理機制:本集團已制訂一系列政策及程序手冊,
包括職業健康管理政策、警告標示和防護裝置管理政策,並訂有完善
的操作程序。此等政策及程序中已列明有關職業健康監護的監督和管
理、設備安全操作以及充份使用警告標示和防護裝置的詳細指引。本
集團已委派資深的合資格生產安全管理人員監督整體安全管理。


. 採用防護裝置:工作上面對職業危害風險的僱員獲提供符合地方和行
業標準的充足防護裝置,如防護面罩、耳塞及防靜電服裝。為了預防
突然爆發的疾病以及保護僱員免受2019冠狀病毒病感染,本集團已經
提供大量外科口罩。本集團發出正確指示,指導裝置的使用和穿戴方
式。本公司會處罰未有正確佩戴口罩的僱員。




. 定期身體檢查:本集團安排工作上面對職業危害風險的僱員進行年度
職業健康檢查,費用由本集團支付。


. 安全工作環境:本集團在各場所採取多項保障僱員的措施。譬如說,
危險區域貼有警告標示,緊急出口一直保持暢通。安全管理人員每月
對場所進行安全檢查,務求找出可作改進的地方。本集團定期安排火
警演習。


. 本集團已制訂並執行明確計劃,以支持僱員遵守適用的健康建議和指
引。每當發生突發公共疾病時,本集團與員工溝通時都保持積極主動
及透明的態度,提供有關醫療和業務影響的最新信息。本集團評估機
會以增強員工的目標和士氣。其考慮各種途徑以支持響應工作(例如財
務、研發、醫務人員等)。已採取一些措施以防止疾病傳播,例如,在
開展工作時,僱員進入辦公大樓前必須自覺量度體溫。體溫正常的員
工可以進入並需要在洗手間洗手。體溫超過攝氏37.2度的員工則被禁
止上班及須回家休息和接受檢查,必要時須前往醫院就診。本集團亦
安排員工分開用饍避免人群聚集。餐廳每天消毒一次,並對用後的桌
椅進行消毒。餐具必須以高溫消毒。操作室應保持清潔乾燥。生食和
熟食必須分開,避免膳食中混有生肉。已建議員工用餐以營養豐富,
清淡可口為宜。


本集團採取一系列措施改善辦公室的室內空氣質素:例如,定期進行空氣質
素測試、提供空氣清新機、定期清潔通風系統、使用水冷空調系統以及增強
辦公室的空氣流通。為了減少僱員遭受呼吸道疾病及2019冠狀病毒病感染的
風險,我們在必要時發布流感通知,並加強預防措施,例如準備衛生口罩和
洗手液供員工隨時使用。




B3: 發展及培訓

本集團不問性別之分,定期安排培訓,以增強員工的才幹和發展潛能。本集
團為僱員及管理層籌辦持續內部培訓計劃,涵蓋生產技能、設備操作、溝通
和談判技巧、消防安全和環保知識各範疇。本集團舉行口語或書面測試,讓
員工及管理層溫故知新。全體董事平均每年接受2.5小時有關環境、社會及管
治的培訓,並均已通過測驗。每名僱員完成受訓的平均時數為12.5小時。按
性別及僱員類別劃分的受訓僱員百分比及每名僱員完成受訓的平均時數不屬
重大,故環境、社會及管治報告並無提及。由於已記錄入職培訓及定期培訓,
該等關鍵績效指標對業務並無顯著影響。


本集團收集講師和出席者的反饋意見以評估培訓結果,作為日後改進課程細
節的參考。


本集團亦鼓勵僱員參與本集團內部以至外界社區組織舉辦的文娛康體活動,
以達致工作與生活的平衡。


B4: 勞工準則

誠如員工手冊和僱傭管理政策中所明確規定,本集團嚴禁僱用16歲以下人士
和杜絕強制勞工的發生。本集團已為了在招聘過程中核實個人資料而設立的
嚴謹內部審查和監督程序,相信此將有效地避免以上情況的發生及可遵守《中
華人民共和國勞動法》的規定。勞動合約已正式簽署並列明相關條款和條件,
以保障員工利益。與僱員簽訂勞動合約時均已核對年齡,以防僱用童工,並
安排面試以杜絕強制勞工的發生。於報告期間,概無任何與僱用童工或強制
勞工有關的案件,故並無消除有關情況所採取的步驟。




II 營運慣例

B5: 供應鏈管理

本集團的一般供應商包括從事製造環形變壓器、EI變壓器、電感器和開關模
式電源的供應商。大部份供應商均來自中國。由於供應商數目屬商業秘密,
故環境、社會及管治報告並無提及。供應商的營運直接影響本集團的可持續
發展表現。本集團已建立系統化的供應商管理機制,以監測和審查供應商的
整體表現。我們根據供應商的定價、產品品質、生產能力、過往表現、是否
合適及整體信譽而作出採購決定。評估時亦會考慮供應商的管治、社會和環
境責任。供應商必須遵守根據本集團內部政策和標準所制訂的操守守則。譬
如說,《供方質量保證協議》列明對產品品質的承諾,上述均須由供應商簽署。

在挑選供應商時,會優先考慮環保供應商。我們會識別曾因環境或社會風險
而受到政府處罰的供應商(如有),並不再與其合作。此外,本集團定期評估
供應商的表現,以確保持續進行品質監控。在推廣旗下產品時,我們會優先
介紹環保產品。




B6: 產品責任

本集團已根據內部政策在以下方面採取措施以維持產品品質、保障產品形象
並保障客戶利益:

. 品質保證:產品銷售涵蓋數個地理位置,包括香港、中國、歐洲、美國、
韓國、日本、澳洲及歐洲。本集團不單只根據內部確立的品質保證程
序手冊檢查產品,同時亦需要取得出口國家的相關產品安全及環保認
證。工程部門以及品質控制保證部門實行及共同監察製成品的品質控
制措施,當中涵蓋產品設計開發、材料採購、生產和包裝程序。產品
上的認證、警告和使用說明的標籤受到內部指引規管,並由品質控制
保證部門檢查。已接受優良培訓的品質控制員工會根據內部客戶反饋
意見管理程序手冊處理。本集團適時收集客戶意見以在未來提升產品
及服務質素。對於客戶的投訴或意見,較緊急的一般會在24小時內處
理。如有關產品的問題,通常會有由生產部同事及營業代表去處理。

而有關意見反映方面的,會由客戶服務代表去收集意見,以及於例會
時提出,讓有關各部門了解問題所在。生產部妥為保存及收集客戶投
訴的記錄。


. 宣傳:產品通過不同渠道進行宣傳,如產品展覽、公司網站和網上銷
售平台。產品的實際信息如實傳遞給潛在客戶,不容誇大其辭。


. 客戶私隱:本集團致力保護客戶信息及保障客戶私隱。本集團已制訂
有關客戶數據和資產收集、評估、更新、安全性和保留的指引。此外,
本集團已實行充分的資訊科技相關控制措施,防止包含客戶信息的企
業資源管理系統遭受未經授權的訪問和病毒攻擊。




. 知識產權:本集團已就若干範疇的專利技術產品設計和技術訣竅取得五(5)
項專利,並註冊了四項商標。本年度取得一(1)項新專利。本集團已委
聘專家對可能出現的侵犯知識產權情況進行定期監察。


報告期內,本集團嚴格遵守有關品質控制及安全、廣告、客戶私隱及知識產
權的適用地方及國家規則及規例。至今並無產品回收個案。於本年度並無接
獲有關產品及服務的投訴。


B7: 反貪污

本集團為針對欺詐、賄賂、勒索及洗黑錢實行全面的內部監控制度及嚴謹政
策。本集團已遵守香港及中國的相關法律法規。報告期內,並無發生對本集
團產生重大影響的重大違法或違規事項。


員工手冊已列明本公司員工不得進行賄賂、給予或收受任何影響商業決定的
賞金、佣金或其他類似的違法利益,以獲得商業利益。僱員不應向任何人士
或公司要求接受不符合一般社交禮儀、商業道德慣例的禮物、娛樂活動或賞
金。相關培訓已在入職環節中提供。本公司定期向董事及僱員提供反貪污培
訓。於報告期內並無對本公司或其僱員提出的貪污訴訟案件。


此外,本集團已制訂舉報和投訴政策,以規管關於應對可疑不法行為、行為
不當和違規行為的舉報程序。所有舉報人均會獲得保護,身份一概保密。管
理層遵從相關程序嚴肅處理收到的所有匯報個案。




III 社區

B8: 社區投資

為了替社區創造價值,本集團通過與地方政府及其他企業的緊密合作以及參
與慈善活動,致力為社區發展投入資源。本集團專注透過聘用低收入階層為
僱員,幫助有需要人士,為社區作出貢獻。


報告期內,本公司因於2020年11月和12月聘用低收入階層為僱員,獲河源市
政府發放獎勵。


為抑制2019冠狀病毒病傳播,以及配合新聞辦公室、廣東省人民政府及廣東
省衛生健康委員會公佈的「提倡春節期間留在廣東省過年」政策,2020年農曆
新年期間共有130名僱員留在工作場所。




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主要範疇、層面、一般披露及關鍵績效指標

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聲明

主要範疇A-環境

層面A1:排放物

一般披露

有關廢氣及溫室氣體排放、向水及土地
的排污、有害及無害廢棄物的產生等的:

(a) 政策;及

(b) 遵守對發行人有重大影響的相關法律
及規例

的資料。


排放物

關鍵績效指標A1.1

排放物種類及相關排放數據。


排放物

關鍵績效指標A1.2

直接(範圍1)及能源間接(範圍2)溫室氣
體排放量(以噸計算)及(如適用)密度(如
以每產量單位、每項設施計算)。


排放物

關鍵績效指標A1.3

所產生有害廢棄物總量(以噸計算)及(如
適用)密度(如以每產量單位、每項設施
計算)。


排放物

關鍵績效指標A1.4

所產生無害廢棄物總量(以噸計算)及(如
適用)密度(如以每產量單位、每項設施
計算)。


排放物

關鍵績效指標A1.5

描述所訂立排放目標及達致該等目標所
採取步驟。


排放物

關鍵績效指標A1.6

描述處理有害及無害廢棄物的方法,以
及所訂立減廢目標及達致該等目標所採
取步驟。


排放物







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主要範疇A-環境

層面A2:資源使用

一般披露

有效使用資源(包括能源、水及其他原材
料)的政策。


資源使用

關鍵績效指標A2.1

按類型劃分的直接及╱或間接能源(如
電、氣體或油)總耗量(以千個千瓦時計
算)及密度(如以每產量單位、每項設施
計算)。


資源使用

電力是廠房
使用的主要
能源。其他能
源消耗並不
顯著,因此並
無包括在內。


關鍵績效指標A2.2

總耗水量及密度(如以每產量單位、每項
設施計算)。


資源使用

電力是廠房
使用的主要
能源。其他能
源消耗並不
顯著,因此並
無包括在內。


關鍵績效指標A2.3

描述所訂立能源使用效益目標及達致該
等目標所採取步驟。


資源使用

關鍵績效指標A2.4

描述求取適用水源上可有任何問題,以
及所訂立用水效益目標及達致該等目標
所採取步驟。


資源使用

關鍵績效指標A2.5

製成品所用包裝材料的總量(以噸計算)
及(如適用)每生產單位佔量。


資源使用







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主要範疇A-環境

層面A3:環境及天然資源

一般披露

減低發行人對環境及天然資源造成重大
影響的政策。


環境與天然
資源

關鍵績效指標A3.1

描述業務活動對環境及天然資源的重大
影響及已採取管理有關影響的行動。


環境與天然
資源

層面A4:氣候變化

一般披露

識別及應對已經及可能會對發行人產生
影響的重大氣候相關事宜的政策。


關鍵績效指標A4.1

描述已經及可能會對發行人產生影響的
重大氣候相關事宜,及應對行動。








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主要範疇B-社會

僱傭及勞工常規

層面B1:僱傭

一般披露

有關薪酬及解僱、招聘及晉升、工作時
數、假期、平等機會、多元化、反歧視以
及其他待遇及福利的:

(a) 政策;及

(b) 遵守對發行人有重大影響的相關法律
及規例

的資料。


僱傭

關鍵績效指標B1.1

按性別、僱傭類型(例如全職或兼職)、
年齡組別及地區劃分的僱員總數。


僱傭

關鍵績效指標B1.2

按性別、年齡組別及地區劃分的僱員流
失比率。


僱傭

河源的僱員
流失比率已
作披露。香港
的僱員流失
比率並不顯
著。








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主要範疇B-社會

層面B2:健康與安全

一般披露

有關提供安全工作環境及保障僱員避免
職業性危害的:

(a) 政策;及

(b) 遵守對發行人有重大影響的相關法律
及規例

的資料。


健康與安全

關鍵績效指標B2.1

於過往三年各年(包括報告年度)所發生
因工作關係而死亡的人數及比率。


健康與安全

並無身亡事
故。


關鍵績效指標B2.2

因工傷損失工作日數。


健康與安全

關鍵績效指標B2.3

描述所採納的職業健康與安全措施,以
及相關執行及監察方法。


健康與安全







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主要範疇B-社會

層面B3:發展及培訓

一般披露

有關提升僱員履行工作職責的知識及技
能的政策。描述培訓活動。


發展及培訓

關鍵績效指標B3.1

按性別及僱員類別(如高級管理層、中級
管理層等)劃分的受訓僱員百分比。


發展及培訓

由於已記錄
入職培訓及
定期培訓,此
項關鍵績效
指標對業務
並無顯著影
響。


關鍵績效指標B3.2

按性別及僱員類別劃分,每名僱員完成
受訓的平均時數。


發展及培訓

由於已記錄
入職培訓及
定期培訓,此
項關鍵績效
指標對業務
並無顯著影
響。








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相關披露

章節

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主要範疇B-社會

層面B4:勞工準則

一般披露

有關防止童工或強制勞工的:

(a) 政策;及

(b) 遵守對發行人有重大影響的相關法律
及規例

的資料。


勞工準則

關鍵績效指標B4.1

描述檢討招聘慣例的措施以避免童工及
強制勞工。


勞工準則

關鍵績效指標B4.2

描述在發現違規情況時消除有關情況所
採取的步驟。


勞工準則

沒有違規情
況。








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聲明

主要範疇B-社會

營運慣例

層面B5:供應鏈管理

一般披露

管理供應鏈的環境及社會風險政策。


供應鏈管理

關鍵績效指標B5.1

按地區劃分的供應商數目。


供應鏈管理

由於已記錄
供應鏈常規,
此項關鍵績
效指標對業
務並無顯著
影響。


關鍵績效指標B5.2

描述有關聘用供應商的慣例,向其執行
有關慣例的供應商數目、以及有關慣例
的執行及監察方法。


供應鏈管理

關鍵績效指標B5.3

描述有關識別供應鏈每個環節的環境及
社會風險的慣例,以及相關執行及監察
方法。


供應鏈管理

關鍵績效指標B5.4

描述在挑選供應商時促使多用環保產品
及服務的慣例,以及相關執行及監察方法。


供應鏈管理







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主要範疇B-社會

層面B6:產品責任

一般披露

有關所提供產品和服務的健康與安全、
廣告、標籤及私隱事宜以及補救方法的:

(a) 政策;及

(b) 遵守對發行人有重大影響的相關法律
及規例

的資料。


產品責任

關鍵績效指標B6.1

已售或已運送產品總數中因安全與健康
理由而須回收的百分比。


產品責任

並無產品須
回收。


關鍵績效指標B6.2

接獲關於產品及服務的投訴數目以及應
對方法。


產品責任

並無收到投
訴。


關鍵績效指標B6.3

描述與維護及保障知識產權有關的慣例。


產品責任

關鍵績效指標B6.4

描述質量檢定過程及產品回收程序。


產品責任

關鍵績效指標B6.5

描述消費者資料保障及私隱政策,以及
相關執行及監察方法。


產品責任







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主要範疇B-社會

層面B7:反貪污

一般披露

有關防止賄賂、勒索、欺詐及洗黑錢的:

(a) 政策;及

(b) 遵守對發行人有重大影響的相關法律
及規例

的資料。


反貪污

關鍵績效指標B7.1

於報告期內對發行人或其僱員提出並已
審結的貪污訴訟案件的數目及訴訟結果。


反貪污

並無相關個
案。


關鍵績效指標B7.2

描述防範措施及舉報程序,以及相關執
行及監察方法。


反貪污

關鍵績效指標B7.3

描述向董事及員工提供的反貪污培訓。


反貪污

社區

層面B8:社區投資

一般披露

有關以社區參與來了解營運所在社區需
要和確保其業務活動會考慮社區利益的
政策。


社區投資

關鍵績效指標B8.1

專注貢獻範疇(如教育、環境事宜、勞工
需求、健康、文化、體育)。


社區投資

關鍵績效指標B8.2

在專注範疇所動用的資源(如金錢或時
間)。


社區投資









致僑洋國際控股有限公司全體股東

(於開曼群島註冊成立之有限公司)

意見

我們已審計載於第109至156頁僑洋國際控股有限公司及其附屬公司(統稱「貴集團」)之綜合財務
報表,包括於2020年12月31日之綜合財務狀況表與截至該日止年度之綜合損益及其他全面收入
表、綜合權益變動表及綜合現金流量表,以及綜合財務報表附註,包括主要會計政策概要。


我們認為,該等綜合財務報表已根據香港會計師公會(「香港會計師公會」)頒佈的香港財務報告
準則(「香港財務報告準則」)真實而公平地反映 貴集團在2020年12月31日的綜合財務狀況以及
截至該日止年度的綜合財務表現和綜合現金流量,並已遵照香港公司條例的披露規定妥為編製。


意見的基礎

我們已根據香港會計師公會頒布的香港審計準則(「香港審計準則」)進行審計。根據該等準則,
我們的責任在本報告「核數師就審計綜合財務報表須承擔的責任」一節中進一步詳述。根據香港
會計師公會之《專業會計師道德守則》(「道德守則」),我們獨立於 貴集團,並已履行道德守則
中的其他專業道德責任。我們相信,我們所獲得的審核憑證充足和適當地為我們的意見提供基礎。


關鍵審核事項

根據我們的專業判斷,關鍵審計事項為我們審計本期間綜合財務報表中最重要的事項。此等事
項是在我們審計綜合財務報表的整體過程中和作出意見時進行處理的,我們不會就此等事項個
別發表意見。




存貨

參閱綜合財務報表附註17。


貴集團已測試存貨減值金額。減值測試對我們的審計意義重大,原因為於2020年12月31日的存
貨結餘約66,047,000港元對綜合財務報表較為重要。此外, 貴集團的減值測試涉及應用判斷且
基於估計進行。


我們的審計程序包括(其中包括)下列各項:

- 評估 貴集團訂購及持有存貨之程序;

- 評核 貴公司之減值評估;

- 評估存貨的適銷性;

- 評估存貨貨齡;

- 評估存貨之可變現淨值;及

- 核對存貨之後續銷售及用途。


我們認為有可得的憑證支持 貴集團存貨的減值測試。




貿易應收款項

參閱綜合財務報表附註18。


貴集團已測試貿易應收款項減值金額。減值測試對我們的審計意義重大,原因為於2020年12月
31日的貿易應收款項結餘約33,232,000港元對綜合財務報表較為重要。此外, 貴集團的減值測
試涉及應用判斷且基於估計進行。


我們的審計程序包括(其中包括)下列各項:

- 評估 貴集團向客戶提供信貸額度及信貸期之程序;

- 評估 貴集團與客戶之關係及交易記錄;

- 評核 貴公司之減值評估;

- 評估債項賬齡;

- 評估客戶之信貸信譽;

- 核對客戶之後續結算;及

- 評估綜合財務報表中 貴集團信貸風險的披露。


我們認為有可得的憑證支持 貴集團貿易應收款項的減值測試。




其他資料

董事須對其他資料負責。其他資料包括 貴公司年報內所載的所有信息,但不包括綜合財務報
表及核數師報告。


我們對綜合財務報表的意見並不涵蓋其他資料,我們不對該等其他資料發表任何形式的鑒證結論。


就我們審核綜合財務報表而言,我們的責任為閱讀其他資料,在此過程中,考慮其他資料是否
與綜合財務報表或我們在審核過程中所了解的情況存在重大不一致,或似乎存在重大錯誤陳述。

倘我們基於所進行的工作認為該其他資料存在重大錯誤陳述,則我們須報告該事實。我們就此
並無任何事項須呈報。


董事就綜合財務報表須承擔的責任

董事負責根據香港會計師公會頒佈的香港財務報告準則及根據香港《公司條例》之披露要求編製
真實而公平的綜合財務報表,並對董事認為為使綜合財務報表的編製不存在由於欺詐或錯誤而
導致的重大錯誤陳述所需的內部控制負責。


在編製綜合財務報表時,董事負責評估 貴集團持續經營的能力,並在適時披露與持續經營有
關的事項。除非董事有意將 貴集團清盤或停止營運,或並無其他實際可行的辦法,否則董事
須採用以持續經營為基礎的會計方法。




核數師就審計綜合財務報表的責任

我們的目標為合理保證綜合財務報表整體是否不存在由於欺詐或錯誤而導致的任何重大錯誤陳述,
並發出載有我們的意見的核數師報告。我們僅向 閣下(作為整體)呈報我們的意見,除此之外
並無其他目的。本核數師不會就本報告內容向任何其他人士負上或承擔任何責任。合理保證是
高水平的保證,但不能保證按照《香港審計準則》進行的審計工作總能發現所有存在的重大錯誤
陳述。錯誤陳述可源於欺詐或錯誤,倘個別或整體於合理預期情況下影響使用者根據該等綜合
財務報表作出的經濟決定時,則被視為重大錯誤陳述。


有關我們就審計綜合財務報表的責任的更多詳情登載於香港會計師公會網站:

http://www.hkicpa.org.hk/en/standards-and-regulations/standards/auditing-assurance/auditre/

該陳述構成本核數師報告的一部分。


中匯安達會計師事務所有限公司

執業會計師

楊匡俊

審計項目董事

執業證書編號P07374

香港,2021年3月22日



2020年

2019年

附註

千港元

千港元









收益

6

155,935

164,209

銷售成本

(128,407)

(137,569)





毛利

27,528

26,640

利息收益

45

92

其他收入

7

1,714

688

其他(虧損)╱收益

8

(181)

368

銷售及分銷開支

(8,168)

(6,222)

行政開支

(18,288)

(21,727)





經營溢利╱(虧損)

2,650

(161)

融資成本

9

(1,455)

(1,781)





除稅前溢利╱(虧損)

1,195

(1,942)

所得稅開支

10









年內溢利╱(虧損)

11

1,195

(1,942)

除稅後其他全面收入╱(開支):

可能重新分類至損益之項目:

換算外國業務產生之匯兌差額

2,642

(368)





年內全面收入╱(開支)總額

3,837

(2,310)





以下人士應佔年內溢利╱(虧損):

本公司擁有人

1,202

(1,938)

非控股權益

(7)

(4)





1,195

(1,942)





以下人士應佔年內全面收入╱(開支)總額:

本公司擁有人

3,844

(2,306)

非控股權益

(7)

(4)





3,837

(2,310)





每股盈利╱(虧損)

基本及攤薄(港仙)

14

0.60

(0.97)











於2020年
12月31日

於2019年
12月31日

附註

千港元

千港元









非流動資產

物業、廠房及設備

15

10,735

11,186

使用權資產

16

314

2,302





11,049

13,488





流動資產

存貨

17

66,047

46,391

貿易及其他應收款項以及預付款項

18

37,535

35,708

已抵押銀行存款

19

7,266

7,340

銀行及現金結餘

19

6,957

3,014





117,805

92,453





流動負債

貿易及其他應付款項以及應計費用

20

39,521

22,644

合約負債

21

1,196

2,025

銀行貸款及透支

22

28,407

23,858

應付關聯方款項

23

3,469

2,903

租賃負債

24

323

2,087





72,916

53,517





流動資產淨值

44,889

38,936





資產總值減流動負債

55,938

52,424





非流動負債

租賃負債

24



323





資產淨值

55,938

52,101











於2020年
12月31日

於2019年
12月31日

附註

千港元

千港元









資本及儲備

股本

25

2,000

2,000

儲備

27

53,932

50,088





本公司擁有人應佔權益

55,932

52,088

非控股權益

6

13





權益總額

55,938

52,101









第109頁至第156頁的綜合財務報表已獲董事會於2021年3月22日批准並授權刊發,並由下列人
士代表簽署:

鍾志恆

鍾天成

董事

董事







本公司擁有人應佔



股本

股份溢價

特別儲備

保留溢利

匯兌儲備

總計

非控股

權益

總權益

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元



















於2019年1月1日

2,000

24,973

3,000

23,574

847

54,394

17

54,411

年內虧損及全面開支總額







(1,938)

(368)

(2,306)

(4)

(2,310)

















於2019年12月31日

2,000

24,973

3,000

21,636

479

52,088

13

52,101

















於2020年1月1日

2,000

24,973

3,000

21,636

479

52,088

13

52,101

年內溢利╱(虧損)及
全面收入╱(開支)總額







1,202

2,642

3,844

(7)

3,837

















於2020年12月31日

2,000

24,973

3,000

22,838

3,121

55,932

6

55,938























截至12月31日止年度

2020年

2019年

千港元

千港元







經營活動的現金流量

除稅前溢利╱(虧損)

1,195

(1,942)

調整:

折舊

4,468

5,277

利息收入

(45)

(92)

融資成本

1,455

1,781

出售物業、廠房及設備之虧損

65

4

貿易應收款項之虧損備抵撥備

1,575







營運資金變動前的經營溢利

8,713

5,028

存貨變動

(19,656)

5,724

貿易及其他應收款項以及預付款項變動

(3,402)

(811)

貿易及其他應付款項以及應計費用變動

16,877

(3,912)

合約負債變動

(829)

(4,486)

應付關聯方款項變動

566

1,069





經營活動所得現金淨額

2,269

2,612





投資活動的現金流量

已收利息

45

92

購置物業、廠房及設備

(1,353)

(3,488)

出售物業、廠房及設備所得款項



198

提取已抵押銀行存款

74



存入已抵押銀行存款



(84)





投資活動所用現金淨額

(1,234)

(3,282)











截至12月31日止年度

2020年

2019年

千港元

千港元







融資活動的現金流量

新造銀行借款

129,386

147,772

償還銀行借款

(124,835)

(143,325)

償還租賃負債

(2,087)

(2,961)

已付租賃利息

(70)

(164)

已付利息

(1,385)

(1,617)





融資活動所得╱(所用)現金淨額

1,009

(295)





現金及現金等價物增加╱(減少)淨額

2,044

(965)

外幣匯率變動的影響

1,899

(339)

年初的現金及現金等價物

3,014

4,318





年末的現金及現金等價物

6,957

3,014





現金及現金等價物分析

銀行及現金結餘

6,957

3,014











1. 一般資料

本公司為一家於開曼群島註冊成立之有限責任公司。註冊辦事處地址為Cricket Square,
Hutchins Drive, P.O. Box 2681, Grand Cayman KY1-1111, Cayman lslands。主要營業地點地址
為香港新界荃灣海盛路9號有線電視大樓34樓5室。本公司股份於香港聯合交易所有限公
司(「聯交所」)GEM上市。


本公司屬一間投資控股公司。本集團之主要業務為變壓器、開關電源,以及電子零部件
及電子保健產品之生產及銷售。其附屬公司的主要業務詳情載於綜合財務報表附註32。


本公司董事認為,於2020年12月31日,Cyber Goodie Limited(「Cyber Goodie」,一間在英
屬處女群島註冊成立之公司)為直接母公司而鍾志恆先生為本公司之最終控股方。


2. 採納新訂及經修訂的香港財務報告準則

本年度,本集團已採納香港會計師公會(「香港會計師公會」)頒佈的與其經營有關並於
2020年1月1日開始之會計年度生效的全部新訂及經修訂的香港財務報告準則(「香港財務
報告準則」)。香港財務報告準則包括香港財務報告準則(「香港財務報告準則」);香港會
計準則(「香港會計準則」);及詮釋。採納上述新訂及經修訂的香港財務報告準則對本集
團之會計政策、本集團本年度及過往年度的財務報表呈列及所呈報之金額並無重大影響。


本集團並未採用已頒佈但未生效的新訂及經修訂香港財務報告準則。本集團已開始評估
該等新訂及經修訂香港財務報告準則的影響,但並未能就此等新訂及經修訂香港財務報
告準則是否會對其經營業績及財務狀況產生重大影響發表意見。




3. 主要會計政策

該等綜合財務報表乃按香港會計師公會頒佈的香港財務報告準則及聯交所GEM證券上市
規則及香港《公司條例》之適用披露規定而編製。


該等綜合財務報表乃按歷史成本法編製。


編製符合香港財務報告準則的綜合財務報表須採用若干主要估計。亦要求董事於應用該
等會計政策的過程中作出判斷。對此等財務報表而言屬重大的假設及估計範疇,於綜合
財務報表附註4披露。


編製此等綜合財務報表時採用的主要會計政策載列如下。


綜合賬目

綜合財務報表包括本公司及其附屬公司截至12月31日止之財務報表。附屬公司指本集團
對其擁有控制權的實體。當本集團承受或享有參與實體所得的可變回報,且有能力透過
其對實體的權力影響該等回報時,則本集團控制該實體。當本集團的現有權力賦予其現
有能力掌控有關業務(即大幅影響實體回報的業務)時,則本集團對該實體擁有權力。


在評估控制權時,本集團會考慮其潛在投票權以及其他人士持有的潛在投票權,以釐定
其是否擁有控制權。在持有人能實際行使潛在投票權的情況,方被視為有潛在投票權。


附屬公司在控制權轉移至本集團之日起綜合入賬。而在控制權終止之日起停止綜合入賬。


集團內公司間之交易、結餘及未變現溢利均予以對銷。除非交易提供憑證顯示所轉讓資
產出現減值,否則未變現虧損亦予以對銷。附屬公司的會計政策已於必要時變更,以確
保與本集團採納的政策一致。


非控股權益指並非直接或間接屬於本公司之附屬公司權益。非控股權益乃呈列於綜合財
務狀況表及綜合權益變動表之權益中。非控股權益作為非控股權益與本公司擁有人之間
分配本年度溢利或虧損及全面收益總額呈列於綜合損益及其他全面收入表上。




3. 主要會計政策-續

綜合賬目-續

溢利或虧損及其他全面收入的每個成份歸屬於本公司擁有人及非控股權益,即使導致非
控股權益產生虧絀結餘亦然。


本公司並無導致失去附屬公司控制權的擁有人權益變動入賬列作權益交易,即與以擁有
人身分進行的擁有人交易。控股及非控股權益的賬面值經調整,以反映其於該附屬公司
相關權益的變動。非控股權益的調整數額與已付或已收代價公平價值兩者間的差額乃直
接於權益確認,並歸本公司擁有人所有。


外幣換算

(a) 功能及呈列貨幣

本集團各實體之財務報表所包括之項目,乃按該實體經營所在之主要經濟環境之
貨幣(「功能貨幣」)計量。綜合財務報表均以本公司呈列貨幣港元(「港元」)呈列。

本公司的功能貨幣為美元(「美元」)。董事認為以港元作為呈列貨幣最適合股東及
投資者的需要。


(b) 各實體財務報表之交易及結餘

外幣交易於首次確認時按交易日之現行匯率折算為功能貨幣。以外幣計值之貨幣
資產及負債按各報告期末之匯率折算。該折算政策所產生之收益及虧損於損益內
確認。


按公平值計量及以外幣計值之非貨幣項目乃按釐定公平值當日之匯率折算。


當非貨幣項目之盈虧於其他全面收入確認時,該盈虧之任何匯兌部分於其他全面
收入確認。當非貨幣項目之盈虧於損益確認時,該盈虧之任何匯兌部分於損益確認。




3. 主要會計政策-續

外幣換算-續

(c) 綜合換算

功能貨幣與本公司呈列貨幣不同的所有本集團實體的業績及財務狀況,按下列方
式換算為本公司的呈列貨幣:

(i) 各財務狀況表內呈列的資產及負債按該財務狀況表呈列日的收市匯率換算;

(ii) 收支按平均匯率換算(除非該平均匯率未能合理反映交易日現行匯率所帶來
的累計影響,則按照交易日的匯率換算該等收支);及

(iii) 所導致的一切匯兌差額乃於外幣匯兌儲備內確認。


於綜合賬目時,兌換海外實體的投資淨額及借款時產生的匯兌差額乃於外幣匯兌
儲備中確認。當出售海外業務時,有關匯兌差額乃於綜合損益內確認為出售時的收
益或虧損之一部分。


物業、廠房及設備

物業、廠房及設備乃按成本減累計折舊及減值虧損列賬。


後續成本已納入資產的賬面值或只於未來可能有與該項目有關的經濟利益流入本集團,
且項目成本能可靠計量時確認為獨立資產(於適當情況)。所有其他維修及保養成本於其
產生之期間的損益內確認。


物業、廠房及設備的折舊乃按足以撇銷其成本的數值減其估計可使用年期內的剩餘價值
以直線法計算。主要可使用年期如下:

租賃物業裝修 租賃年期或5年(以較短期者為準)

廠房及機器 5至10年

傢具、裝置及辦公設備 3至5年

汽車 5年



3. 主要會計政策-續

物業、廠房及設備-續

剩餘價值、可使用年期及折舊方式均於各報告期末予以審閱及調整(如適用)。


出售物業、廠房及設備的收益或虧損乃銷售所得淨額及有關資產的賬面值之間的差額,
並於損益內確認。


租賃

本集團為承租人

租賃於租賃資產可供本集團使用時確認為使用權資產及相應租賃負債。使用權資產乃按
成本減累計折舊及減值虧損列賬。使用權資產乃按資產可使用年期與租賃年期二者中較
短者以直線法按撇銷其成本的利率折舊。主要可使用年期如下:

建築物 按租期2年至3年

使用權資產乃按成本(包括初步計量租賃負債金額、預付租賃款項、初步直接成本及恢復
成本)計量。倘有關利率或本集團的遞增借款利率可予確定,租賃負債包括使用租約內所
述利率折現租賃付款的現值淨額。各租賃付款於負債與融資成本之間作出分配。融資成
本於租期內在損益內扣除,以租賃負債餘額的息率固定。


與短期租賃相關的付款及低價值資產租賃於租期內以直線法在損益內確認為開支。短期
租賃乃為初步租期為12個月或以下的租賃。低價值資產為價值低於5,000美元的資產。


研發開支

研究活動開支於其產生期間確認為開支。本集團保健產品開發所產生之內部產生無形資
產僅於符合以下各項後確認︰

- 所創造的資產為可識別(如軟件及新程式);

- 資產將可能產生未來經濟利益;及

- 資產的發展成本能夠可靠計算。


倘並無內部產生之無形資產可予確認,則研發開支將於產生期間於損益表內確認。




3. 主要會計政策-續

存貨

存貨按成本值與可變現淨值兩者中的較低者入賬。成本值以加權平均法計算。製成品及
在製品的成本包括原材料、直接人工及所有產品經常開支的應佔部分,及(如適當)分包費。

可變現淨值乃按日常業務過程中估計的銷售價格減去估計的完成成本及估計銷售所需費
用計算。


確認及終止確認金融工具

金融資產及金融負債於本集團成為工具合約條文之訂約方時,於財務狀況表內確認。


倘從資產收取現金流之合約權利已到期,或本集團已將其於資產擁有權之絕大部分風險
及回報轉移,或本集團並無轉移及保留其於資產擁有權之絕大部分風險及回報但無保留
對資產之控制權,則金融資產將被終止確認。於終止確認金融資產時,資產之賬面值與
已收代價總和之差額,於損益內確認。


倘於有關合約之特定責任獲解除、取消或到期,則金融負債將被終止確認。終止確認之
金融負債之賬面值與已付代價之差額於損益內確認。


金融資產

倘根據合約條款規定須於有關市場所規定期限內購入或出售資產,則金融資產按交易日
基準確認入賬及終止確認,並按公平值加直接交易成本作初步確認,惟按公平值計入損
益的投資則除外。收購按公平值計入損益的投資之直接應佔交易成本即時於損益確認。


本集團之金融資產乃分類為按攤銷成本計量之金融資產。


按攤銷成本計量之金融資產

倘金融資產(包括貿易應收款項及其他應收款項)符合以下條件則歸入此分類:

- 持有資產的業務模式是為收取合約現金流;及

- 資產的合約條款於特定日期產生僅為支付本金及未償還本金利息的現金流量。


該等資產其後使用實際利息法按攤銷成本減預期信貸虧損之虧損撥備計量。




3. 主要會計政策-續

預期信貸虧損之虧損撥備

本集團按攤銷成本確認金融資產之預期信貸虧損之虧損撥備。預期信貸虧損為加權平均
信貸虧損,並以發生違約風險的金額作為加權數值。


於各報告期末,本集團就貿易應收款項按相等於所有可能發生違約事件的預期信貸虧損
除以該金融工具的預計存續期(「全期預期信貸虧損」)的金額,計量金融工具的虧損撥備(或
倘金融工具的信貸風險自初步確認以來大幅增加)。


倘於報告期末某項金融工具(貿易應收款項除外)之信貸風險自初步確認以來並無大幅增加,
則本集團會按相等於反映該金融工具可能於報告期間後12個月內發生的違約事件所引致
預期信貸虧損的全期預期信貸虧損部分的金額計量金融工具的虧損撥備。


預期信貸虧損金額或旨在將報告期末之虧損撥備調整至所需金額而撥回之金額於損益確
認為減值收益或虧損。


現金及現金等價物

就現金流量表而言,現金及現金等價物乃指銀行及手頭現金、銀行及其他財務機構的活
期存款及可隨時轉換為確實數額的現金及存在非重大價值變動風險的短期高度流動投資
項目。


金融負債及股本工具

金融負債及股本工具乃按所訂立合約安排的內容及香港財務報告準則項下金融負債及股
本工具的釋義分類。股本工具為反映扣除所有負債後本集團資產剩餘權益的任何合約。

下文載列就特定金融負債及股本工具所採納的會計政策。


借貸

借貸初步按公平值並扣除所產生之交易成本後確認,其後使用實際利率法按攤銷成本計量。


除非本集團有無條件權利延遲償還負債直至報告期後最少12個月,否則借貸應分類為流
動負債。




3. 主要會計政策-續

貿易及其他應付款項

貿易及其他應付款項初步按其公平值確認,其後以實際利率法按攤銷成本計量,除非貼
現影響甚微,於此情況按成本列賬。


股本工具

本公司發行的股本工具乃按已收所得款項扣除直接發行成本列賬。


客戶合約收益

收益乃根據與客戶訂立的合約所訂明的代價參考慣常業務慣例計量,不包括代表第三方
收取的金額。對於客戶付款與承諾產品或服務轉移期間超過一年的合約,乃就顯著融資
成分的影響對代價進行調整。


本集團通過將產品或服務的控制權轉移給客戶而履行履約責任時確認收益。視乎合約條
款和適用於該合約的法律,履約責任可以在一段時間內或在某個時間點履行。倘若符合
以下情況,履約責任將在一段時間內履行:

- 客戶同時獲得及消費本集團履約所提供的利益;

- 本集團履約會創造或加強客戶隨著創造或加強資產而控制的資產;或

- 本集團履約不會創造可由本集團另作他用的資產,且本集團對迄今完成的履約付
款擁有可強制執行的權利。


倘若履約責任在一段時間內履行,收益乃參照履約責任圓滿完成的進展確認。否則,收
益於客戶取得產品或服務控制權的時間點確認。




3. 主要會計政策-續

其他收益

利息收入乃根據實際利率法確認。


僱員福利

(a) 僱員享有假期

僱員的年假及長期服務休假的權利乃於僱員應享有時確認。本集團會就截至報告
期末僱員已提供的服務而產生的年假及長期服務休假的估計負債作出撥備。


僱員的病假及產假不作確認,直至僱員正式休假為止。


(b) 退休金責任

本集團根據香港強制性公積金計劃條例,為合資格參加香港強制性公積金退休福
利計劃(「強積金計劃」)之僱員設立定額供款強積金計劃。供款按照僱員相關入息(每
月相關入息的上限為30,000港元)的5%支付,並須根據強積金計劃之規則於應付供
款時自損益中扣除。強積金計劃之資產由一個獨立管理基金持有,並與本集團之資
產分開。向強積金計劃作出供款時,本集團僱主供款之部分將全數歸屬僱員所有。


本集團亦於中華人民共和國(「中國」)參與一項由政府安排之定額供款退休計劃。

本集團須按其僱員工資特定百分比向退休計劃作出供款。供款於根據退休計劃之
規則應付時自損益中扣除。僱主不得將沒收供款撥作調減現行應付供款。


(c) 終止福利

終止福利於本集團不得再撤銷提供該等福利,或當本集團確認重組成本並涉及支
付終止福利(以較早者為準)時確認。




3. 主要會計政策-續

借貸成本

直接歸屬於收購、興建或生產合資格資產(指必須經一段長時間處理以作其預定用途或銷
售的資產)的借貸成本,資本化為該等資產的成本部分,直至資產大致上備妥供其預定用
途或銷售為止。就特定借貸而言,因有待合資格資產的支出而臨時投資賺取的投資收入,
應自符合資本化資格的借貸成本中扣除。


就於一般情況及用作取得合資格資產而借入之資金而言,符合資本化資格之借貸成本金
額乃按對該資產之開支應用資本化比率計算。資本化比率為適用於本集團該期間內尚未
償還借貸(不包括就取得合資格資產而借入之特定借貸)之加權平均借貸成本。


所有其他借貸成本於其產生期間在損益中確認。


政府補助

當能夠合理保證本集團符合政府補助的附帶條件,且會獲授補助時,方會確認政府補助。


為補償有關成本而收取與收入相關之政府補助,會按遞延法於有關成本記賬之期間內於
損益配對確認。


用作補償本集團已產生開支或虧損或旨在為本集團提供即時財政資助(而無未來相關成本)
之應收政府補助,乃於應收期間內於損益確認。


稅項

所得稅為即期稅項與遞延稅項的總和。


即期應付稅項乃按本年度應課稅溢利計算。應課稅溢利與於損益內確認的溢利不同,因
應課稅溢利不包括在其他年度應課稅收入或可扣減開支項目,亦不包括毋須課稅或不可
扣稅項目。本集團的即期稅項負債乃按報告期末前已頒佈或實質頒佈的稅率計算。




3. 主要會計政策-續

稅項-續

遞延稅項乃根據財務報表中資產及負債的賬面值與用作計算應課稅溢利的相應稅基間的
差額確認。遞延稅項負債通常會就所有應課稅暫時差額確認,倘很可能有應課稅溢利可
用於抵銷可扣減暫時差額、未動用稅項虧損或未動用稅項抵免,則確認遞延稅項資產。

於一項交易中,倘因其他資產及負債的商譽或初步確認(業務合併除外)而產生的暫時差
額不影響應課稅溢利及會計溢利時,則不會確認該等資產及負債。


遞延稅項負債就投資於附屬公司而產生的應課稅暫時差額予以確認,除非本集團能控制
撥回暫時差額以及暫時差額很可能在可見將來不會被撥回。


遞延稅項資產的賬面值於各報告期末均會作出檢討,並在預期不再有足夠應課稅溢利予
以收回全部或部分資產時作出相應減值。


遞延稅項乃以預期於償還負債或變現資產當期基於報告期末前頒佈或實質頒佈的稅率計算。

遞延稅項於損益內確認,倘遞延稅項與於其他全面收入或直接於權益確認項目相關聯則
除外,在此情況,遞延稅項亦會於其他全面收入或直接於權益確認。


遞延稅項資產及負債之計量反映按本集團預計於報告期末收回或清償其資產及負債之賬
面值之稅務後果。


倘有法定可行使權利將即期稅項資產與即期稅項負債抵銷,且有關資產及權利為與同一
稅務機構徵收的所得稅有關,以及本集團擬按淨額基準結算即期稅項資產及負債,遞延
稅項資產及負債則會互相抵銷。


分部呈報

營運分部及財務報表內所呈報的各分部項目金額,取自就本集團各項業務分配資源及評
估表現而定期向本集團最高行政管理層提供的財務資料。




3. 主要會計政策-續

分部呈報-續

個別重大營運分部不會為方便財務報告而合併,除非相關分部具有類似的經濟特徵,且
產品及服務性質、生產流程性質、客戶類型或類別、分銷產品或提供服務所用方法及監
管環境的性質相似。符合上述多數標準的非個別重大營運分部可合併。


關連人士

關連人士為與本集團有關連的個人或實體。


(A) 倘屬以下人士,即該人士或該人士之近親與本集團有關連:

(i) 控制或共同控制本集團;

(ii) 對本集團有重大影響;或

(iii) 為本公司或本公司母公司的主要管理層成員。


(B) 倘符合下列任何條件,即該實體與本集團有關連:

(i) 該實體與本公司屬同一集團之成員公司(即各母公司、附屬公司及同系附屬
公司彼此間有關連)。


(ii) 一間實體為另一實體的聯營公司或合資公司(或另一實體為成員公司之集團
旗下成員公司之聯營公司或合資公司)。


(iii) 兩間實體均為同一第三方的合資公司。


(iv) 一間實體為第三方實體的合資公司,而另一實體為該第三方實體的聯營公司。


(v) 該實體為本集團或與本集團有關連之實體就僱員利益設立的離職福利計劃。

倘本集團本身便是該計劃,提供資助的僱主亦與本集團有關連。


(vi) 該實體受(A)識別人士控制或受共同控制。


(vii) 於(A)(i)所識別人士對該實體有重大影響力或屬該實體(或該實體的母公司)主
要管理層成員。


(viii) 該實體,或其所屬集團任何成員公司向本公司或本公司母公司提供主要管理
人員服務。




3. 主要會計政策-續

資產減值

於各報告期末,本集團審閱其有形資產(存貨及應收款項除外)的賬面值,以釐定是否有
任何跡象顯示該等資產已出現減值虧損。如有任何有關跡象,則會估計資產的可收回金額,
以釐定任何減值虧損的程度。如不能估計個別資產的可收回金額,則本集團會估計資產
所屬現金產生單位的可收回金額。


可收回金額為公平值減出售成本及使用價值兩者中的較高者。於評估使用價值時,估計
未來現金流量乃以稅前貼現率貼現至現值。稅前貼現率反映市場目前對貨幣時間值及資
產特定風險的評估。


倘資產或現金產生單位的可收回金額估計將少於其賬面值,則資產或現金產生單位的賬
面值會減少至其可收回金額。減值虧損會即時於損益內確認,除非有關資產乃按重估數
額列賬,在該情況,減值虧損會被視為重估減幅。


倘其後撥回減值虧損,則資產或現金產生單位的賬面值會增至經修訂的預計可收回金額,
惟增加後的賬面值不得超逾過往年度並無就資產或現金產生單位確認減值虧損應予釐定
的賬面值(扣除攤銷或折舊)。減值虧損回撥會即時於損益內確認,惟倘有關資產按重估
金額列賬,則減值虧損撥回會作重估增幅處理。


撥備及或然負債

倘本集團因過往事件負上現有法律或推定責任承擔而很可能需要以經濟溢利流出以支付
負債,於能作出可靠估計時,便會就未有確定時間或金額的負債確認撥備。倘金錢的時
間價值重大,撥備會以履行義務預期所需支出的現值列賬。


倘需要流出經濟利益的可能性不大,或未能可靠估計有關金額,則除非流出經濟利益的
可能性極微,否則有關責任將列作或然負債披露。須視乎一宗或多宗未來事件是否發生
才能確定存在與否的潛在責任,亦會披露為或然負債;倘資源外流的可能性極低則作別論。




3. 主要會計政策-續

報告期後事項

就本集團於報告期末業務狀況提供額外資料或顯示持續經營假設並不適當之報告期後事
項為調整事項,並反映於綜合財務報表。並非調整事項的報告期後事項,倘屬重大時,
則於綜合財務報表附註內披露。


4. 主要估計

下文論述於報告期末有關未來的主要假設,及估計不確定性的其他主要來源,該等假設
及來源均具有對下一財政年度的資產及負債的賬面值造成大幅調整的重大風險。


(a) 呆壞賬減值虧損

本集團根據對貿易及其他應收款項的可收回性評估(包括各債務人的現時信譽及過
往收款記錄)作出呆壞賬減值虧損。倘若事件或情況變化顯示可能無法收回餘額,
則會產生減值。識別呆壞賬需要使用判斷和估計。倘實際結果有別於原先估計,則
有關差額將影響有關估計發生變動之年度的貿易及其他應收款項的賬面值以及呆
賬開支。


(b) 滯銷存貨撥備

根據存貨的賬齡和估計可變現淨值計提滯銷存貨撥備。撥備金額之評估涉及判斷
和估計。倘未來的實際結果有別於原先估計,則有關差額將影響有關估計發生變動
之期間的存貨的賬面值以及支銷╱撥回之撥備。




5. 財務風險管理

本集團業務使其面對多項財務風險:外幣風險、信貸風險、流動資金風險及利率風險。

本集團之整體風險管理計劃專注於金融市場無法預測之特性,以及尋求盡量減少對本集
團財務表現可能造成之不利影響。


(a) 外幣風險

本集團的銷售額主要以美元計值。然而,本集團有若干以港元、人民幣及英鎊計值
的外幣買賣交易,這令本集團面對外幣風險。本集團現時並無外幣對沖政策,但管
理層透過密切監察外幣匯率走勢以監控外匯風險。


本集團於各報告期末以外幣計值的貨幣資產及貨幣負債的賬面金額如下:

資產

負債





2020年

2019年

2020年

2019年

千港元

千港元

千港元

千港元











港元

383

1,249

6,149

6,429

人民幣

234

1,350





英鎊

192

110

















敏感度分析

下表詳述本集團於美元兌人民幣升值及貶值5%的敏感度。5%代表管理層對外幣匯
率合理可能變動的評估。敏感度分析僅包括於報告期末按外幣匯率變動5%以外幣
計值的尚未兌換貨幣項目。下列正數表示當美元兌人民幣升值5%時虧損的增加。

於美元兌人民幣貶值5%時,將對溢利或虧損造成等值相反影響,而下表結餘將為
負數。




5. 財務風險管理-續

(a) 外幣風險-續

敏感度分析-續

本集團管理層認為,由於港元與美元掛鈎,外匯匯率的平均變動不會對年內溢利或
虧損造成重大影響,故並無呈列所面對的港元貨幣風險的敏感度分析。


人民幣



2020年

2019年

千港元

千港元







影響

(9)

(51)









(b) 信貸風險

包括在財務狀況表內的已抵押銀行存款、銀行及現金結餘、貿易及其他應收款項的
賬面值代表本集團就其金融資產所承擔的最大信貸風險。


其已制定相關政策,確保向具有適當信貸記錄的客戶進行銷售。


由於對手方為國際信貸評級機構評定為具有高信貸評級之銀行,故已抵押銀行存
款和現金及銀行結餘之信貸風險有限。


當對手方未能於2020年12月31日履行彼等有關各類已確認金融資產之責任時,本集
團面對之最大信貸風險為綜合財務狀況表所列該等資產之賬面值。本集團之信貸
風險主要源自其貿易應收款項。為盡量降低信貸風險,本集團管理層實行信貸審批
及其他監控程序以確保作出跟進行動收回逾期債務。此外,本集團於各報告期末審
閱各個別貿易債務的可收回金額,以確保就不可收回金額作出充足減值虧損。就此
而言,本公司董事認為本集團信貸風險已顯著降低。


本集團並無重大集中的信貸風險,風險分佈於多名對手方及客戶。




5. 財務風險管理-續

(b) 信貸風險-續

本集團比較金融資產於報告日期與初始確認日期的違約風險,以評估金融資產的
信貸風險有否於各報告期內按持續基準大幅增加。本集團亦考慮所得合理及有理
據支持的前瞻性資料。尤其使用下列資料:

- 內部信貸評級;

- 外部信貸評級(如有);

- 預期導致借款方履行責任能力出現重大變動的業務、財務或經濟狀況的實際
或預期重大不利變動;

- 借款方經營業績出現實際或預期重大變動;

- 借款方預期表現及行為出現重大變動,包括借款方的付款狀況變動。


倘債務人的合約付款逾期超過30日,則假定信貸風險大幅增加。當對手方無法於合
約付款到期後60日內支付款項,則金融資產出現違約情況。


金融資產於合理預期無法收回(例如債務人無法與本集團達成還款計劃)時撇銷。

倘債務人於逾期後360日未能履行合約付款,本集團通常會撇銷有關貿易應收款項。

倘貿易應收款項撇銷,則本集團(在實際可行及符合經濟效益的情況)繼續採取強
制行動試圖收回到期貿易應收款項。


本集團將非貿易貸款應收款項分為兩類以個別反映其信貸風險,及貸款虧損撥備
如何按兩種類別分別釐定。在計算預期信貸虧損率時,本集團考慮各類別的過往虧
損率,並就前瞻性數據進行調整。


類別

定義

虧損撥備







良好

違約風險低及支付能力強

12個月預期虧損

不良

信貸風險顯著增加

全期預期虧損







5. 財務風險管理-續

(c) 流動資金風險

本集團的政策是定期監控現時及預期流動資金需求,以確保維持足夠現金儲備,滿
足其短期及長期之流動資金需求。


本集團金融負債之到期分析(根據未貼現現金流量)如下:

少於1年

1至2年

總計

千港元

千港元

千港元









於2020年12月31日

貿易及其他應付款項以及應計費用

39,170



39,170

銀行貸款及透支

28,407



28,407

應付關聯方款項

3,469



3,469

租賃負債

330



330







71,376



71,376







於2019年12月31日

貿易及其他應付款項以及應計費用

22,293



22,293

銀行貸款及透支

23,858



23,858

應付關聯方款項

2,903



2,903

租賃負債

2,157

330

2,487







51,211

330

51,541











(d) 利率風險

本集團面對與已抵押銀行存款、銀行結餘以及銀行貸款及透支有關的現金流量利
率風險。本公司董事認為銀行結餘的利率變動不會對本集團產生重大影響,此乃由
於利率較低及到期日較短,因此概無就已抵押銀行存款、銀行結餘以及銀行貸款及
透支呈列任何敏感度分析。




5. 財務風險管理-續

(d) 利率風險-續

於2020年12月31日,倘若於該日的利率下調10個基點,而所有其他可變因數維持不
變,年內除稅後綜合溢利將增加約94,000港元(2019年:138,000港元),主要由於銀
行貸款及透支的利息開支減少。倘若利率上升10個基點,而所有其他變量保持不變,
則本年度的綜合除稅後溢利將減少94,000港元(2019年:138,000港元),此主要是由
於銀行貸款及透支之利息開支增加所致。


(e) 金融工具類別

2020年

2019年

千港元

千港元







金融資產:

按攤銷成本計量之金融資產
(包括現金及現金等價物)

48,832

43,546





金融負債:

按攤銷成本計量之金融負債

71,046

49,054









(f) 公平值

於綜合財務狀況表所反映的本集團金融資產及金融負債的賬面值與彼等各自的公
平值相若。


6. 收益及分部資料

本集團業務於年內透過製造及銷售變壓器、開關電源、電子零部件及電子保健產品賺取
收入。就資源分配及業績評估而言,主要經營決策者(即本公司行政總裁)審閱本集團的
整體業績及財務狀況(按與附註3所載相同會計政策基準編製)。因此,本集團僅有單一經
營分部,故並無呈列此單一分部的進一步分析。




6. 收益及分部資料-續

本集團自其主要產品所得收益的分析如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







銷售變壓器

83,430

90,350

銷售開關電源

3,136

1,976

銷售電子零部件

62,441

56,797

銷售電子保健產品

6,928

15,086





客戶合約收益

155,935

164,209









客戶合約收益之分拆:

地理資料

本集團的業務位於中國。有關本集團收益的資料按客戶所處地點呈列。有關本集團非流
動資產的資料按該資產所處地區呈列。


來自外部客戶的收益

非流動資產





2020年

2019年

2020年

2019年

千港元

千港元

千港元

千港元











香港

12,638

38,927

695

1,299

中國

43,304

53,082

10,354

12,189

歐洲

47,704

40,657





美國

21,884

20,497





印度

19,784

9,122





其他

10,621

1,924













155,935

164,209

11,049

13,488













就截至2020年及2019年12月31日止年度,所有收益確認的時間性為某時間點。




6. 收益及分部資料-續

地理資料-續

單獨佔總收益10%或以上的主要客戶的收益如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







客戶A(銷售變壓器)

15,921

17,123

客戶B(銷售電子部件及其他產品)

22,216

23,586

客戶C(銷售變壓器)

19,784

9,122*

客戶D(銷售變壓器)

23,833

6,929*









* 來自該等客戶的收益並不超過有關年度總收益的10%。列載有關金額僅作比較之用。


銷售變壓器、開關電源、電子零部件及電子保健產品

本集團製造及銷售變壓器、開關電源、電子零部件及電子保健產品。在產品的控制權已
轉讓(即產品交付予客戶之時),且概無可能影響客戶接受產品的未履行責任及客戶已獲
取產品的合法所有權時,確認銷售。


向客戶的銷售一般按15至90日的信貸期作出。就新客戶而言,或須支付按金或收到貨品
時支付現金。收取的按金確認為合約負債。


貿易應收款項於貨品交付予客戶時確認,因從那一刻開始,付款之到期僅須時間的流逝,
故收取代價成為無條件。




7. 其他收入

2020年

2019年

千港元

千港元







銷售廢料

551

508

政府獎勵

877

180

其他

286







1,714

688









8. 其他(虧損)╱收益

2020年

2019年

千港元

千港元







匯兌(虧損)╱收益淨額

(181)

368









9. 融資成本

2020年

2019年

千港元

千港元







租賃利息

貸款及透支的利息

70

164

1,385

1,617





1,455

1,781









10. 所得稅開支

於財務報表中並無計提香港利得稅撥備,此乃由於本集團的承前稅務虧損足以抵銷截至
2020年12月31日止年度的本年度應課稅溢利。本集團截至2019年12月31日止年度並無應
課稅溢利,故毋須就香港利得稅作出撥備。


於財務報表中並無計提中國企業所得稅撥備,此乃由於本集團的承前稅務虧損足以抵銷
截至2020年及2019年12月31日止年度的應課稅溢利。根據中國企業所得稅法(「企業所得
稅法」)及企業所得稅法實施條例,中國附屬公司的稅率為25%。




10. 所得稅開支-續

所得稅開支與除稅前溢利╱(虧損)乘以香港利得稅稅率之積的對賬如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







除稅前溢利╱(虧損)

1,195

(1,942)





按香港利得稅率16.5%計算的稅項

197

(320)

毋須課稅收入及不可扣稅開支的稅務影響

(7)

(14)

未確認暫時性差額的稅務影響

8

13

運用過往並未確認之稅務虧損的稅務影響

(472)

(235)

未確認稅務虧損的稅務影響

274

556





所得稅開支













附註:

根據中國企業所得稅法,就中國附屬公司賺取利潤派付的股息徵收預扣稅。並無就中國附屬公司賺取的溢利引
致的暫時差額於綜合財務報表計提遞延稅項撥備,原因是該金額並不屬重大。


於2020年12月31日,本集團的未動用稅務虧損為約2,266,000港元(2019年:3,858,000港元)。由於無法預測未來
溢利來源,故並未確認遞延稅項資產。有關虧損將在2021年至2023年屆滿。


11. 年內溢利╱(虧損)

本集團之年內溢利╱(虧損)已扣除以下各項:

2020年

2019年

千港元

千港元







核數師酬金

430

420

物業、廠房及設備折舊

2,480

2,415

使用權資產折舊

1,988

2,862

出售物業、廠房及設備虧損

65

4

貿易應收款項之虧損備抵撥備

1,575



存貨銷售成本(包括折舊及直接勞工成本)

128,094

137,052

研發開支

2,293

2,499

董事酬金(附註12)

1,411

1,411

員工成本(不包括董事酬金)

薪金、花紅及津貼

29,829

30,742

退休福利計劃供款

1,309

2,678





員工成本總額(包括董事酬金)

32,549

34,831











12. 董事、最高行政人員及僱員酬金

(a) 董事及最高行政人員酬金

已付或應付予董事及最高行政人員之酬金詳情如下:

袍金

薪金及津貼

退休

福利供款

總計

千港元

千港元

千港元

千港元











截至2020年12月31日止年度

執行董事

鍾志恆先生



222

11

233

鍾天成先生



520

18

538

黃石輝先生



478

18

496











1,220

47

1,267









獨立非執行董事

張以德先生

48





48

李仲邦先生

48





48

林春雷先生

48





48









144





144









144

1,220

47

1,411















12. 董事、最高行政人員及僱員酬金-續

(a) 董事及最高行政人員酬金-續

袍金

薪金及津貼

退休

福利供款

總計

千港元

千港元

千港元

千港元











截至2019年12月31日止年度

執行董事

鍾志恆先生



222

11

233

鍾天成先生



520

18

538

黃石輝先生



478

18

496











1,220

47

1,267









獨立非執行董事

張以德先生
(於2019年10月8日獲委任)

11





11

吳永昌先生
(於2019年3月14日獲委任及
於2019年10月8日辭任)

27





27

黃在澤先生
(於2019年3月14日辭任)

10





10

李仲邦先生

48





48

林春雷先生

48





48









144





144









144

1,220

47

1,411















12. 董事、最高行政人員及僱員酬金-續

(a) 董事及最高行政人員酬金-續

附註:

(a) 上文所示執行董事之董事酬金關乎彼等於本公司及本集團管理事務的職位。


(b) 鍾天成先生亦為本公司行政總裁,上文所披露的酬金包括彼擔任行政總裁提供服務的酬金。


(c) 本集團於兩個年度概無支付任何酬金予董事及最高行政人員,作為邀請彼等加盟或彼等加盟本
集團時的獎勵或離職補償。


(d) 本年度概無董事或最高行政人員放棄或同意放棄任何薪酬的安排。


(b) 五名最高薪酬人士

年內本集團之五名最高薪酬人士包括三名(2019年:三名)董事,彼等之酬金反映
於上文呈列之分析內。餘下兩名(2019年:兩名)人士之酬金載列如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







基本薪金及津貼

850

833

退休福利計劃供款

34

33





884

866









彼等個別酬金均低於1,000,000港元。


年內,本集團並無向任何董事或五名最高薪酬人士支付酬金以作為吸引加入或加
入本集團時之獎勵又或作為離職補償。




13. 股息

董事會不建議就截至2020年及2019年12月31日止年度派發任何股息。


14. 每股盈利╱(虧損)

2020年

2019年

千港元

千港元







盈利╱(虧損):

用於計算每股基本盈利╱(虧損)的本公司擁有人
應佔本年度溢利╱(虧損)

1,202

(1,938)





千股

千股

股份數目:

用於計算每股基本盈利╱(虧損)的普通股加權平均數

200,000

200,000









由於並無潛在已發行普通股,故未有呈列本年度及上年度的每股攤薄盈利╱(虧損)。




15. 物業、廠房及設備

租賃物業裝修

廠房及機器

傢具、裝置及
辦公設備

汽車

總計

千港元

千港元

千港元

千港元

千港元













成本

於2019年1月1日

1,304

17,026

1,772

2,900

23,002

添置

419

2,974



95

3,488

出售



(879)

(10)



(889)

匯兌差額

(28)

(159)

(28)

(35)

(250)











於2019年12月31日及
2020年1月1日

1,695

18,962

1,734

2,960

25,351

添置

229

1,115

9



1,353

出售



(987)

(277)

(10)

(1,274)

匯兌差額

160

832

193

372

1,557











於2020年12月31日

2,084

19,922

1,659

3,322

26,987











累計折舊

於2019年1月1日

352

9,308

1,182

1,816

12,658

本年度撥備

306

1,474

117

518

2,415

出售時抵銷



(678)

(9)



(687)

匯兌差額

(8)

(168)

(19)

(26)

(221)











於2019年12月31日及
2020年1月1日

650

9,936

1,271

2,308

14,165

本年度撥備

482

1,541

125

332

2,480

出售時抵銷



(937)

(263)

(9)

(1,209)

匯兌差額

90

526

64

136

816











於2020年12月31日

1,222

11,066

1,197

2,767

16,252











賬面值

於2020年12月31日

862

8,856

462

555

10,735











於2019年12月31日

1,045

9,026

463

652

11,186

















16. 使用權資產

租賃相關項目之披露:

2020年

2019年

千港元

千港元







於12月31日:

使用權資產

-建築物

314

2,302





尚未開始的租賃之租賃承擔(短期租賃除外)

5,238

不適用





本集團租賃負債之到期分析(根據未貼現現金流量)如下:

-少於1年

330

2,157

-1至2年



330





330

2,487





截至12月31日止年度:

使用權資產之折舊支出

-建築物

1,988

2,862





租賃利息

70

164





有關短期租賃之開支



43





租賃之現金流出總額

2,157

3,125





添置使用權資產



555









本集團租賃不同建築物。租賃協議的固定期限通常為2至3年。租賃條款乃按個別基準磋商,
包含各種不同的條款及條件。該租賃協議不加以任何契諾,租賃資產不得用作借款用途
的擔保。




17. 存貨

2020年

2019年

千港元

千港元







原材料

20,793

14,444

在製品

39,675

25,160

製成品

5,579

6,787





66,047

46,391









18. 貿易及其他應收款項以及預付款項

2020年

2019年

千港元

千港元







貿易應收款項

37,600

34,646

減:應收呆賬撥備

(4,368)

(2,793)





33,232

31,853

按金

314

1,170

預付款項

1,403

861

其他可收回稅項

1,209

485

其他應收款項

1,377

1,339





37,535

35,708









年內,本集團貼現若干貿易應收款項至一間銀行以獲取現金所得款項。倘若貿易應收款
項於到期時未獲支付,則銀行有權要求本集團支付未清償結餘。由於本集團並無轉移有
關該等貿易應收款項的重大風險及回報,故其繼續確認該等應收款項的全數賬面值,並
且確認轉讓時收取的現金為有抵押借款(參閱附註22)。於2020年12月31日,已轉讓但並
無終止確認的貿易應收款項的賬面值為2,420,000港元(2019年12月31日:4,393,000港元),
而相關負債的賬面值為1,537,000港元(2019年12月31日:3,141,000港元)。




18. 貿易及其他應收款項以及預付款項-續

本集團向其貿易客戶提供平均15至90天的信用期。以下為按發票日期呈列的貿易應收款
項(扣除撥備)的賬齡分析:

2020年

2019年

千港元

千港元







0至90天

31,186

29,280

91至180天

1,321

1,418

181至365天

239

1,006

一年以上

486

149





33,232

31,853









本公司接納任何新客戶之前,會先評估潛在客戶的信用素質,並逐個客戶確定信貸限額。

貿易應收款項並無逾期或減值,均無拖欠還款記錄。


於2020年12月31日,貿易應收款項結餘中,總額4,902,000港元(2019年12月31日:5,218,000
港元)於報告日期為貿易應收款項,已逾期且本公司並無作出任何減值虧損撥備,乃因有
關貿易應收款項的其後結清情況令人滿意。本公司並無就該等結餘持有任何抵押品。


貿易應收款項撥備之對賬

2020年

2019年

千港元

千港元







於年初

2,793

2,793

年內撥備

1,575







於年末

4,368

2,793









呆賬撥備根據經參考對手方過往違約經驗及就對手方當前財務狀況所作分析釐定的估
計 不 可 收 回 金 額,就 貿 易 應 收 款 項 確 認。於2020年12月31日,呆 賬 撥 備 中 結 餘 總 額 為
4,368,000港元(2019年12月31日:2,793,000港元)的個別減值貿易應收款項涉及已陷入嚴
重財務困境的債務人。




18. 貿易及其他應收款項以及預付款項-續

貿易應收款項撥備之對賬-續

本集團應用香港財務報告準則第9號項下的簡易方法,以全期基準就所有貿易應收款項計
提預期信貸虧損撥備。為計算預期信貸虧損,貿易應收款項已根據共享信貸風險特徵及
逾期日數分類。預期信貸虧損亦包含前瞻性資料。


即期

逾期

1-

30天

逾期

31-

60天

逾期

61-

120天

逾期

121天-

1年

逾期超過

1年

總計

















於2020年12月31日

加權平均預期虧損率

0%

1%

1%

2%

2%

90%

應收金額(千港元)

28,370

2,827

444

902

244

4,813

37,600

虧損撥備(千港元)



10

3

22

5

4,328

4,368

於2019年12月31日

加權平均預期虧損率

0%

0%

0%

0%

0%

95%

應收金額(千港元)

26,635

2,645

473

945

1,006

2,942

34,646

虧損撥備(千港元)











2,793

2,793





19. 已抵押銀行存款以及銀行及現金結餘

已抵押銀行存款指抵押予銀行作本集團獲授銀行融資擔保的存款。於2020年12月31日,
已 抵 押 銀 行 存 款 按 通 行 市 場 利 率 每 年0.08%至1.62%( 2019年:0.37%至1.74% )計 息。於
2020年12月31日,本 集 團 的 銀 行 結 餘 按 市 場 利 率 每 年0.15%至0.25%( 2019年:0.12%至
0.30%)計息。


於2020年12月31日,本集團以人民幣計值之銀行及現金結餘約為1,158,000港元(2019年:
1,337,000港元)。將人民幣轉換為外幣須遵守中國的外匯管理規定。




20. 貿易及其他應付款項以及應計費用

2020年

2019年

千港元

千港元







貿易應付款項

34,842

18,393

應計開支

4,328

3,900

其他應付稅項

351

351





39,521

22,644









以下為於各報告期末按發票日期呈列的貿易應付款項的賬齡分析。


2020年

2019年

千港元

千港元







0至90天

24,803

14,943

91至180天

3,216

1,130

181至365天

6,179

1,195

一年以上

644

1,125





34,842

18,393









購買貨品之平均信貸期為90天。


21. 合約負債

與收益相關的項目披露:

於12月31日

於1月1日

2020年

2019年

2019年

千港元

千港元

千港元









合約負債

1,196

2,025

6,511











於12月31日

於1月1日

2020年

2019年

2019年

千港元

千港元

千港元









合約應收款項(計入貿易應收款項)

33,232

31,853

28,878













21. 合約負債-續

分配至年末尚未完成的履約責任並預期於下列時間確認為收益的交易價格:

2020年

2019年

千港元

千港元







- 2020年

不適用

2,025

- 2021年

1,196

不適用





1,196

2,025









2020年

2019年

千港元

千港元







年初計入合約負債並於本年度確認的收益

2,025

5,927









年內合約負債的顯著變動

2020年

2019年

千港元

千港元







因年內營運而增加

1,196

1,441

轉撥合約負債至收益

2,025

5,927





合約負債指本集團向客戶轉讓本集團已自客戶收取代價(或應收代價金額)的產品或服務
的責任。




22. 銀行貸款及透支

2020年

2019年

千港元

千港元







銀行貸款

16,286

9,804

信託收據貸款

10,584

7,841

讓售貸款(附註18)

1,537

3,141

銀行透支



3,072





銀行貸款及透支總額

28,407

23,858





由本集團持有的資產作扺押的銀行貸款、
信託收據貸款、讓售貸款及銀行透支(附註28)

14,121

16,055

由一名關聯方持有的資產作扺押的銀行貸款(附註31)

14,259

4,459

無抵押銀行貸款

27

3,344





28,407

23,858





銀行貸款及透支由本公司、董事及一名關聯方擔保(附註31)。


借款須於以下年期償還:

應要求或一年內

28,407

23,858





28,407

23,858

減:12個月內到期結算的款項(於流動負債項下列示)

(28,407)

(23,858)





12個月後到期結算的款項















22. 銀行貸款及透支-續

銀行貸款及透支包括以下以相關集團實體功能貨幣以外的貨幣計值的款項:

2020年

2019年

千港元

千港元







港元

4,737

3,072









於2020年及2019年12月31日,本集團銀行貸款及透支的實際利率(亦相等於合約利率)範
圍分別如下:

2020年

2019年







實際利率(每年):

可變利率

1.82%-4.79%

4.58%-6.76%









23. 應付關聯方款項

有關款項屬貿易性質,為無抵押、免息及須於要求時償還。


24. 租賃負債

租賃付款

租賃付款的現值





2020年

2019年

2020年

2019年

千港元

千港元

千港元

千港元











於一年內

330

2,157

323

2,087

第二年至第五年(包括首尾兩年)



330



323









330

2,487

減:未來融資支出

(7)

(77)





租賃負債的現值

323

2,410

323

2,410





減: 於12個月內到期須結付款項
(於流動負債下呈列)

(323)

(2,087)





於12個月後到期結付的款項



323









於2020年12月31日,平均實際借款利率為4.8%(2019年:5.3%)。利率於合約日期釐定,
因此令本集團面對公平值利率風險。




25. 股本

股份數目

股本

港元







法定:

每股面值0.01港元(2019年:0.01港元)的普通股

於2019年1月1日、2019年12月31日、
2020年1月1日及2020年12月31日

1,000,000,000

10,000,000





已發行及繳足:

每股面值0.01港元(2019年:0.01港元)的普通股

於2019年1月1日、2019年12月31日、
2020年1月1日及2020年12月31日

200,000,000

2,000,000









本集團管理資本以確保本集團各實體可持續經營,並透過優化債務及股權平衡為股東帶
來最大回報。本集團整體策略與上年度相比保持不變。


本集團的資本架構由債務(包括附註22披露的銀行貸款及透支以及附註23披露的應付關聯
方款項)及本集團股權(包括已發行股本及儲備)組成。


本公司董事定期檢討資本結構。作為檢討的一部份,本公司董事考慮資本成本及各類資
本相關風險。根據本公司董事的推薦意見,本公司將透過新股發行、發行新債務或贖回
現有債務平衡其整體資本架構。


本集團唯一受外界施加之資本要求是為了維持於聯交所上市,其公眾持股量須至少為股
份之25%。本集團每星期收到股份過戶登記處有關顯示非公眾持股量之主要股權之報告,
其表明整個年度一直遵守25%限制之規定。於2020年12月31日,30%(2019年:30%)股份
為公眾持有。




26. 本公司的財務狀況表

2020年

2019年

千港元

千港元







非流動資產

於附屬公司的投資

1

1





流動資產

其他應收款項及預付款項



161

應收附屬公司款項

8,340

9,691

銀行及現金結餘

30

25





8,370

9,877





流動負債

其他應付款項

660

742





660

742





流動資產淨值

7,710

9,135





資產淨值

7,711

9,136





資本及儲備

股本

2,000

2,000

儲備

5,711

7,136





權益總額

7,711

9,136











27. 儲備

(a) 本集團

本集團儲備之金額及其變動乃於綜合損益及其他全面收入表及綜合權益變動表內
呈列。


(b) 本公司

股份溢價

累計虧損

總額

千港元

千港元

千港元









於2019年1月1日

24,973

(16,245)

8,728

年內虧損及全面開支總額



(1,592)

(1,592)







於2019年12月31日及2020年1月1日

24,973

(17,837)

7,136

年內虧損及全面開支總額



(1,425)

(1,425)







於2020年12月31日

24,973

(19,262)

5,711











28. 資產抵押

本集團下列資產於各報告期末為本集團獲授若干銀行融資作抵押:

2020年

2019年

千港元

千港元







已抵押銀行存款

7,266

7,340

貿易應收款項

2,420

4,393





9,686

11,733









29. 資本承擔

於2020年及2019年12月31日,本集團並無任何資本承擔。


30. 或然負債

於2020年及2019年12月31日,本集團並無任何或然負債。




31. 關聯方交易

(a) 本集團於各報告期末與一間關聯公司之間有以下結餘:

2020年

2019年

千港元

千港元







應付一間關聯公司款項:

天工電子塑膠(河源)有限公司*

3,469

2,903









* 該關聯公司的實益擁有人為鍾志恆先生。


(b) 於年內,本集團與一名關聯方曾進行以下交易:

2020年

2019年

千港元

千港元







已付一名關聯方的租金

天工電子塑膠(河源)有限公司

1,768

1,580









(c) 本集團於各報告期末之銀行貸款由一間關聯公司擔保及提供抵押:

2020年

2019年

千港元

千港元







由一間關聯公司擔保及提供抵押之銀行貸款金額:

天工電子塑膠(河源)有限公司

14,259

4,459









(d) 關鍵管理人員酬金

關鍵管理人員是指直接或間接有權並負責計劃、指揮和控制本集團活動的人員,包
括董事以及本集團其他關鍵管理人員。關鍵管理人員的薪酬如下:

2020年

2019年

千港元

千港元







基本薪金及津貼

2,227

2,201

退休福利供款

85

89





2,312

2,290











32. 本公司附屬公司的詳情

於2020年12月31日,本公司的附屬公司詳情如下:

附屬公司名稱

註冊成立╱

成立日期及

地點╱法定實體類別

已發行及

繳足股本╱

註冊資本

本集團

應佔股本權益

主要業務

直接

間接













僑洋電子有限公司

英屬處女群島
2014年12月5日
有限責任公司

100美元

100%



投資控股

僑洋實業有限公司

香港
2000年5月17日
有限責任公司

3,000,000港元



100%

變壓器、開關電源及
電子零部件貿易

河源天裕電子塑膠
有限公司(附註)

中國
2010年11月24日
有限責任公司

3,500,000美元



100%

變壓器、開關電源及
電子零部件以及電
子保健產品製造及
銷售

天工業控股有限公司

香港
2011年2月18日
有限責任公司

6港元



100%

暫無業務

帝迪亞科技有限公司

香港
2017年9月17日
有限責任公司

4,000美元



55%

電子零部件貿易

永昇建築投資有限公司

香港
2019年9月24日
有限責任公司

1港元



100%

建築及投資





附註:

河源天裕為一家外商獨資有限公司。


於年結時概無附屬公司發行任何債務證券。




33. 購股權計劃

本公司已於2016年2月2日通過書面決議案以採納購股權計劃,而購股權計劃的主要條款
載於年報內的董事會報告。本公司自購股權計劃採納日期以來並無授出購股權。


34. 綜合現金流量表附註

融資活動產生的負債變化

下表顯示年內本集團源於融資活動的負債變化:

應付利息

(計入其他

應付款項)

租賃負債

銀行貸款

及透支

來自融資活動

之負債總額

千港元

千港元

千港元

千港元











於2019年1月1日



4,793

19,411

24,204

現金流量變動

(1,617)

(3,125)

4,447

(295)

非現金變動

-增加



578



578

-已收取利息

1,617

164



1,781









於2019年12月31日及
2020年1月1日



2,410

23,858

26,268

現金流量變動

(1,385)

(2,157)

4,549

1,007

非現金變動

-已收取利息

1,385

70



1,455









於2020年12月31日



323

28,407

28,730













35. 批准財務報表

本財務報表已於2021年3月22日獲董事會批准及授權刊發。




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